计算机行业：美计划加紧对华芯片出口，华为领衔演绎国产崛起

请仔细阅读在本报告尾部的重要法律声明 [Table_Title] 美计划加紧对华芯片出口，华为领衔演绎国产崛起 [Table_Title2] 计算机行业 [Table_Summary] 美计划加紧对华芯片出口，华为领衔演绎国产崛起 根据新浪新闻的消息，拜登政府计划阻止英伟达等出口高性能 AI 芯片：根据最新的规则，英伟达包括 A800 和 H800 在内的芯片对华出口都将受到影响。这些限制还将影响 AMD 和英特尔等公司向中国销售的芯片，包括应用材料公司、泛林集团和KLA 等芯片设备厂商也受牵连。此外，增加了两家中国实体及其子公司(共计 13 家参与先进计算芯片开发的实体)，为这些公司制造芯片就需要 BIS 的许可。 华为——全球 AI 算力的第二极 华为作为国产计算之光正实现0-1的国产突破，其在算力方面，昇腾 910 芯片单卡算力已经可以与英伟达 A100 相媲美；统一达芬奇架构助力 AI 计算引擎；HCCS 互联技术，实现卡间高速互联。全连接大会上，华为发布多款 AI 产品，为世界 AI 算力第二选择。华为 Atlas 900 SuperCluster、全新的华为星河 AI 智算交换机亮相，打开国产算力集群想象空间，同时发布“三力四总线”，打造智能世界数字基础大设施，此外发布星河 AI 网络解决方案，以高运力释放 AI 时代的高算力。 华为可为客户提供多种算力供给模式，满足行业客户的差异化需求。此外，华为围绕鲲鹏+昇腾构建了良好的生态伙伴社群。从信创到 AI，国产服务器需求火爆。近期，中国电信公布采购中标目录，从中国电信采购项目中标人披露来看，非国产服务器中标金额为 57 亿元，国产 G 系列中标金额为 28 亿元，国产服务器的份额和比重显著增加，此外我们判断，下游客户一般按年度制定预算计划，下半年有望进入信创订单释放期。我们判断，信创国产服务器占运营商招标比重正逐年增加，此外，我们判断中国电信成为运营商行业信创落地的前奏信号，相关运营商信创招标有望落地加速。 投资建议： 受益标的： 国产华为系服务器：神州数码、拓维信息、四川长虹、高新发展、天源迪科、中国长城等； 国产芯片：海光信息、景嘉微等； 电源：泰嘉股份、杰华特、欧陆通、中国长城等。 评级及分析师信息 [Table_IndustryRank] 行业评级： 推荐 [Table_Pic] 行业走势图 [Table_Author] 分析师：刘泽晶 邮箱：liuzj1@hx168.com.cn SAC NO：S1120520020002 -18%-6%7%19%31%43%2022/072022/102023/012023/042023/07计算机沪深300证券研究报告|行业动态报告 仅供机构投资者使用 [Table_Date] 2023 年 10 月 19 日 证券研究报告发送给东方财富信息股份有限公司。版权归华西证券所有，请勿转发。 p1证券研究报告发送给东方财富信息股份有限公司。版权归华西证券所有，请勿转发。 p1138328 证券研究报告|行业动态报告 请仔细阅读在本报告尾部的重要法律声明 2 19626187/21/2019028 16:59 风险提示 核心技术水平升级不及预期的风险，AI 伦理风险，政策推进不及预期的风险，中美贸易摩擦升级的风险。 证券研究报告发送给东方财富信息股份有限公司。版权归华西证券所有，请勿转发。 p2证券研究报告发送给东方财富信息股份有限公司。版权归华西证券所有，请勿转发。 p2 证券研究报告|行业动态报告 请仔细阅读在本报告尾部的重要法律声明 3 19626187/21/2019028 16:59 正文目录 1. 美计划加紧对华芯片出口，华为领衔演绎国产崛起.................................................................................................................... 4 1.1.拜登政府计划阻止英伟达等出口高性能 AI 芯片 ........................................................................................................................ 4 1.2.华为——全球 AI 算力的第二极 ....................................................................................................................................................... 5 2. 投资建议..................................................................................................................................................................................................10 3. 风险提示..................................................................................................................................................................................................11 图表目录 图表 1 英伟达芯片示意图 ....................................................................................................................................................................... 4 图表 2 英伟达与华为参数比对 .............................................................................................................................................................. 4 图表 3 被新列入“实体清单”的 13 家中国企业名单 .................................................................................................................... 5 图表 4 鲲鹏芯片产品体系演进 .............