大模型赋能投研之十二：基于MCP模块构建弹性大模型研报复现框架

敬请参阅最后一页特别声明 1 模型上下文协议 MCP 模型上下文协议（Model Context Protocol, MCP）是一个旨在标准化应用程序与大型语言模型（LLM）之间上下文交互的开放协议。MCP 被誉为“AI 领域的 USB-C”，它通过提供统一的接口，使 LLM 能够无缝地与文档、代码库、数据库及各类外部工具进行交互，从而极大地拓展了 AI 应用的能力边界和自动化水平。 MCP 的核心实现依赖于一个清晰的客户端-服务器架构，该架构由三大组件构成：MCP 主机（如 Claude 等发起请求的AI 应用）、MCP 服务器（提供具体功能或数据的外部工具）以及在主机内部运行并与服务器建立连接的 MCP 客户端。用户可以在 Cursor、VSCode、Trae 等 AI 编程工具中配置第三方 MCP 为大模型启用工具调用，也可以部署自研的 MCP来满足定制化需求，本文为 Cursor 平台的 MCP 配置提供了详细的教程。 基于 MCP 的研报复现系统构建 本项目以 cursor 为例的 AI 编程工具(AI IDE)中构建了研报复现智能体系统，重点构建了 2 个 MCP 服务器：数据 MCP和指令 MCP。 首先，数据 MCP 提供了可自定义、可解耦的金融研报解决方案与金融数据解决方案。针对研报需求，数据 MCP 提供研报数据库搜索服务同时允许用户自备研报内容，并通过 MinerU 实现 PDF 文件向 Markdown 文件的识别转化，向大模型提供可读性较强的研报内容。针对数据需求，数据 MCP 基于 Text to SQL Agent 提供使用自然语言从数据库中提取指定数据的功能，数据库基于 wind 底表结构实现，除此之外对于拥有完善 wind 环境的用户，数据 MCP 提供自动完成wind api 数据提取脚本的功能；在此基础上，用户自备数据也被数据 MCP 所接受。其次，指令 MCP 实现了驱动指令流控制，实现了将研报复现任务的自动分解和任务构建，指令中内置了策略择时、多因子选股、大类配置等多种模型的核心流程与关键注意实现，从而指引大模型逐步完成需求识别、数据准备和建模回测，最终完成报告撰写。 配备了 MCP 的大模型通过结构化指令能够自动推进复现流程，从研报识别、数据获取、建模回测到报告撰写，全流程无需手工编码，形成了高可控、可追溯、可中断恢复的本地复现工作流。 复现研报案例 本文以实际的研报为例，展示了 MCP 的自动研报复现全流程。在需求识别环节，大模型将自动识别研报中的模型，用户只需给出模型编号就可以指定模型进行复现。在数据准备环节，大模型能够自动完成研报内容提取与解析，并调用Text-to-SQL Agent 生成 SQL 脚本，连接远程数据库查询所需要的数据，过程无需用户干预。在建模回测环节，大模型可以自动编写脚本完成数据预处理和信号生成，用户也可以为大模型提供参数并引导大模型多轮修改。在报告生成环节，最终生成的 Markdown 报告包含 12 个章节，涵盖从任务引导到结果解释的全过程，并且嵌入了关键的代码和可视化图表，如果生成结果不合预期，还可以通过多轮对话进行优化修改。 风险提示 本系统高度依赖大语言模型的理解与生成能力，尽管在结构化指令和模板引导下已提升稳定性，但模型输出仍具有一定的随机性，可能受提示词、上下文窗口长度或模型状态影响而产生差异化结果，甚至出现幻觉行为；金融研报往往未对模型结构、参数设置、数据处理逻辑等细节做出完全披露，导致实际复现结果与原始报告存在一定差距。除此之外，尽管系统支持参数调试与多轮尝试，但仍不能完全保证实际使用与研报结果一致。本系统依赖多个第三方或自研的 MCP 服务器，不同版本的 Cursor 可能 MCP 服务器接口不一致，导致调用过程中出现连接失败或格式错误等异常。 金融工程专题报告 敬请参阅最后一页特别声明 2 内容目录 一、模型上下文协议 MCP（Model Context Protocol） ................................................ 4 1.1 MCP 的定义与架构 ........................................................................ 4 1.2 MCP 执行流程 ............................................................................ 5 1.3 MCP Server 配置方法 ..................................................................... 6 二、基于 MCP 的研报复现系统构建.................................................................. 7 2.1 MCP Server1：数据 MCP ................................................................... 7 2.1.1 研报获取解决方案...................................................................... 7 2.1.2 数据准备解决方案...................................................................... 8 2.2 MCP Server2：指令 MCP ................................................................... 9 2.3 MCP 功能选择与分支流程 ................................................................. 11 三、研报复现案例............................................................................... 12 3.1 需求识别............................................................................... 12 3.2 数据准备............................................................................... 12 3.3 建模回测............................................................................... 14 3.4 复现报告生成........................................................................... 15 风险提示...