“新质生产力”系列(八)：八大新兴产业及九大未来产业巡礼

请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容2024年12月04日“新质生产力”系列（八）八大新兴产业及九大未来产业巡礼策略研究 · 策略深度证券研究报告 | 证券分析师：王 开021-60933132wangkai8@guosen.com.cnS0980521030001证券分析师：张立超0755-81982881zhanglichao@guosen.com.cnS0980519050002请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容核心观点•培育发展战略性新兴产业和未来产业是加快形成新质生产力的主要路径。2023年8月工业和信息化部等四部门印发《新产业标准化领航工程实施方案（2023-2035年）》，将新产业划分为八大新兴产业和九大未来产业。八大新兴产业包括新一代信息技术、新能源、新材料、高端装备、新能源汽车、绿色环保、民用航空、船舶与海洋工程装备，而九大未来产业包括元宇宙、脑机接口、量子信息、人形机器人、生成式人工智能、生物制造、未来显示、未来网络、新型储能等领域。•新兴产业和未来产业是现代化产业体系中最具领先优势和发展潜能的重要组成部分。从市值角度看，截至2024年11月15日，战略性新兴产业相关上市公司的数量超过2070家，占A股上市公司数量的比例为39%；总市值达到36万亿元，占整个A股总市值的比例为38%。从具体行业分布来看，上市公司数量最多的六大行业是医药生物、电子、计算机、机械设备、电力设备、基础化工，大部分属于新质生产力相关领域。从板块分布来看，目前战略性新兴产业相关上市公司主要分布在主板、创业板、科创板；其中，创业板占比为30%，科创板占比为25%，北证占比7%，三者合计占比高达62%。从投资规模角度来看，2023年中国VC/PE基金主要投向了半导体、传统制造、先进制造、信息化服务和生物医药等领域。从人才特征来看，2024年上半年，新兴产业领域招聘需求在总量中的占比为21.8%，是吸纳劳动力的重要组成部分；这其中，长三角、珠三角产业集群效应显著，新兴产业需求占比较高。•八大新兴产业巡礼：涵盖新一代信息技术、新能源、新材料、高端装备、新能源汽车、绿色环保、民用航空和船舶与海洋工程装备等领域。这些领域属于当前和未来经济发展的重要方向，具有广阔的市场前景和发展潜力。本报告从产业发展细分方向、产业链构成、产业政策脉络变迁、产业地图分布、一级市场投融资情况等维度，对上述八大新兴产业进行了系统梳理。•九大未来产业巡礼：包括元宇宙、脑机接口、量子信息、人形机器人、生成式人工智能、生物制造、未来显示、未来网络和新型储能等领域。这些领域具有高度的创新性和前瞻性，是未来经济发展的重要引擎。本报告聚焦未来产业培育过程中的关键角色，对上述九大未来产业结合其产业链整体全貌、全球产业集群分布、一级市场投融资状况、专利及人才状况进行了详细分析刻画。 •风险提示：海外货币政策节奏和幅度的不确定性，海外局部地缘冲突风险等。报告列举的公司/个股仅为案例介绍，不作为投资推荐的依据。请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容新兴产业&未来产业发展整体画像01八大新兴产业巡礼02九大未来产业巡礼03目录请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容1.1 政策脉络•培育发展战略性新兴产业和未来产业是加快形成新质生产力的主要路径。从发展路径看，要加快形成新质生产力，必须整合科技创新资源，引领发展战略性新兴产业和未来产业。其中，战略性新兴产业是以重大技术突破和重大发展需求为基础，对经济社会全局和长远发展具有重大引领带动作用，知识技术密集、物质资源消耗少、成长潜力大、综合效益好的产业。未来产业是由前沿技术驱动，当前处于孕育萌发阶段或产业化初期，是具有显著战略性、引领性、颠覆性和不确定性的前瞻性新兴产业。•“8+9”新产业是应用新技术发展壮大的新兴产业和未来产业，具有创新活跃、技术密集、发展前景广阔等特征，关系国民经济社会发展和产业结构优化升级全局。2023年8月工业和信息化部等四部门印发的《新产业标准化领航工程实施方案（2023-2035年）》将新产业划分为8大新兴产业和9大未来产业。8大新兴产业包括新一代信息技术、新能源、新材料、高端装备、新能源汽车、绿色环保、民用航空、船舶与海洋工程装备，而9大未来产业包括元宇宙、脑机接口、量子信息、人形机器人、生成式人工智能、生物制造、未来显示、未来网络、新型储能等领域。资料来源：工业和信息化部，科技部，国家能源局，国家标准化管理委员会，国信证券经济研究所整理表1：新质生产力涵盖的八大新兴产业领域表2：新质生产力涵盖的九大未来产业领域资料来源：工业和信息化部，科技部，国家能源局，国家标准化管理委员会，国信证券经济研究所整理产业领域细分方向新一代信息技术•第五代移动通信（5G）、电子信息制造、软件、新兴数字领域等新能源•新能源发电、新能源并网、新能源关键设备等新材料•先进石化化工材料、先进钢铁材料、先进有色金属及稀土材料、先进无机非金属材料、高性能纤维及制品和高性能纤维复合材料、前沿新材料等高端装备•工业机器人、高端数控机床、农机装备、工程机械、医疗装备、智能检测装备、增材制造装备等新能源汽车•新能源汽车整车、关键部件系统、核心元器件、智能网联技术、充换电基础设施等绿色环保•碳达峰碳中和、绿色制造、工业节能、工业节水、工业环保、工业资源综合利用等民用航空•航空器、发动机、机载系统、通用基础与运营支持等船舶与海洋工程装备•高技术船舶、海洋工程装备等产业领域细分方向元宇宙•工业元宇宙、城市元宇宙、商业元宇宙、文娱元宇宙等脑机接口•脑信息读取与写入等输入输出接口、脑信息编解码算法量子信息•量子计算、量子通信、量子测量人形机器人•人形机器人专用结构零部件、驱动部件、机电系统零部件、控制器、高性能计算芯片及模组、能源供给组件等生成式人工智能•应用平台、数据接入、服务质量及应用可信等生物制造•生物制造食品、药品、精细化学品等未来显示•量子点显示、全息显示、视网膜显示、Micro-LED显示、激光显示、印刷显示等未来网络•确定性网络、数字孪生网络、算网融合/算力网络、自智网络、网络内生安全等新型储能•锂离子电池、钠离子电池、氢储能/氢燃料电池、固态电池等请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容1.1 政策脉络•新兴产业和未来产业是现代化产业体系中最具领先优势和发展潜能的重要组成部分。2010年，《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》印发，此后战略性新兴产业被纳入国家“十二五”规划、“十三五”规划和“十四五”规划。2020年，国家发展改革委、科技部、工业和信息化部、财政部等联合印发《关于扩大战略性新兴产业投资 培育壮大新增长点增长极的指导意见》，提出20个重点方向和支持政策。2021年，《“十四五”规划和2035年远景目标纲要》将类脑智能、量子信息、基因技术、未来网络、深海空天开发、氢能与储能等领域列入未来产业，指明了未来产业的发展重点和方向。•2023年12月，中央经济工作会议提出，“打造生物制造、商业航天、低空经济等若干战略性新兴产业，开辟量子、生命科学等未来产业新赛道”。2024年3月，全国两会《政府工作报告》在“大力推进现代化产业体系建设，加快发展新质生产力”中提出，