中国车市用户忠诚度洞察报告（2026版）：存量之争2.0时代 中国品牌由攻转“守”

T腾易科技|9腾易研究院存量之争2. 0时代中国品牌由攻转” 守”中国车市用户忠诚度洞察报告( 2026版)腾易科技腾易研究院存量之争己.0时代中国品牌由玫转“守中国车市用户忠诚度洞察报告（2026版）团队成员8 周丽君院长/首席分析师8 石本雅行业分析师8 王世祥行业分析师团队成员周丽君院长/首席分析师8石本雅行业分析师8 王世祥行业分析师2025年，在不少车企深陷电气化与智能化泥潭之际中国车市的存量之争已结束1. 0时代主打新能源的中国品牌快速主导◆ 近五六年，中国车市一方面如火如荼推进着电气化与智能化浪潮，一方面悄无声息进入了存量时代。2016年中国车市的增换购占比仅有32之后快速提升，2019年一举突破50掀起了中国车市的存量时代，2020- 2025年持续提升并突破75%;◆ 在增换购占比快速提升之际，中国品牌与新能源的市占率突飞猛进：2020年及之前，中国品牌在中国车市的市占率长期徘徊于30??低位，在主场一直扮演配角。2020年后中国品牌的市占率快速提升，2021年逼近40?022年逼近44?023年逼近50?024年逼近60%,2025年逼近65一年上一个大台阶，势头咄咄逼人，导致海外品牌的在华高管换了一轮又一轮；2020年新能源在中国车市的市占率不及6?021年逼近14?022年逼近26?023年逼近34?024年逼近46?025年逼近53同样是增势强劲；◆ 在中国品牌与新能源的市占率突飞猛进之际，主打新能源的中国品牌成了中国车市的新主导力量，快速颠覆了之前由主打燃油车的海外品牌主导的传统格局。在存量背景下，我们把中国品牌快速颠覆海外品牌主导地位的周期，定义为存量之争1. 0时代，截至2025年底，该时代基本结束；◆ 虽然中国车市全面进入了存量时代，新竞争格局也浮出了水面，理论上近十年广大车企主打的电气化、智能化等新技术，应迎来全面收获期，但实际上脱颖而出的车企寥寥无几，多数仍处于艰难探索与持续投入期，少部分陷入了“ 投得越多卖得越惨” 的恶性循环。如果上述表现是正常的，说明电气化与智能化并非核心趋势或主要赛道，车企有些一厢情愿或小题大做了。如果这是不正常的，意味着过去车企对电气化、智能化的定位可能太技术化了，有些剑走偏锋或过于“ 炫技” 了，接下来急需强化与存量化等具有普世价值的新趋势的结合。后一种情况正是本报告的讨论重点。2025年，在不少车企深陷电气化与智能化泥谭之际中国车市的存量之争已结束1.0时代主打新能源的中国品牌快速主导近五六年，中国车市一方面如火如茶推进着电气化与智能化浪潮，一方面悄无声息进入了存量时代。2016年中国车市的增换购占比仅有32%，之后快速提升，2019年一举突破50%，掀起了中国车市的存量时代，2020-2025年持续提升并突破75%；在增换购占比快速提升之际，中国品牌与新能源的市占率突飞猛进：2020年及之前，中国品牌在中国车市的市占率长期排于30%的低位，在主场一直扮演配角。2020年后中国品牌的市占率快速提升，2021年逼近40%，2022年逼近44%，2023年逼近50%，2024年逼近60%，2025年逼近65%，一年上一个大台阶，势头逼人，导致海外品牌的在华高管换了一轮又一轮；2020年新能源在中国车市的市占率不及6%，2021年逼近14%，2022年逼近26%，2023年逼近34%，2024年逼近46%，2025年逼近53%，同样是增势强劲；在中国品牌与新能源的市占率突飞猛进之际，主打新能源的中国品牌成了中国车市的新主导力量，快速颠覆了之前由主打燃油车的海外品牌主导的传统格局。在存量背景下，我们把中国品牌快速颠覆海外品牌主导地位的周期，定义为存量之争1.0时代，截至2025年底，该时代基本结束；虽然中国车市全面进入了存量时代，新竞争格局也浮出了水面，理论上近十年广大车企主打的电气化、智能化等新技术，应迎来全面收获期，但实际上脱颖而出的车企廖廖无几，多数仍处于艰难探索与持续投入期，少部分陷入了“投得越多卖得越惨”的恶性循环。如果上述表现是正常的，说明电气化与智能化并非核心趋势或主要赛道，车企有些一厢情愿或小题大做了。如果这是不正常的，意味着过去车企对电气化、智能化的定位可能太技术化了，有些剑走偏锋或过于“炫技”了，接下来急需强化与存量化等具有普世价值的新趋势的结合。后一种情况正是本报告的讨论重点。2014- 2025年中国乘用车市场新车) 终端的量与增换购占比走势( 万辆■ 终端销量一 增换购占比3000250080%200070%60%150050%100040%50030%20%010%心心心心0%2020- 2025年中国品牌与海外品牌的2020- 2025年在华终端销量占比走势新能源与燃油车的2020- 2025年在华终端销量占比走势中国品牌的新能源与燃油车终端销量占比走势中国品牌■ 海外品牌新能源燃油车新能源燃油车100%100%90%80%90%100%80%90%70%80%60%70%70%50%60%60%40%50%40%50%30%40%30%20%20%30%10%10%20%0%20%10%20%心数据来源：鹏易研究院2014-2025年中国乘用车市场(新车)终端销量与增换购占比走势(万辆)终端销量增换购占比300080%70%250060%200050%150040%30%100020%50010%0%02020-2025年2020-2025年2020-2025年中国品牌与海外品牌的新能源与燃油车的中国品牌的新能源与在华终端销量占比走势在华终端销量占比走势燃油车终端销量占比走势中国品牌新能源■新能源海外品牌燃油车燃油车100%100%100%%06%06 %0680%80%80%70%70%70%%09%0960%50%50%50%40%40%40%30%30%30%20%20%20%10%10%10%0%0%0%数据来源：腾易研究院存量之争原本是海外品牌率先发起并受益2014- 2019年，海外品牌投放了昂科威、锐界、途观L等一堆大燃油车，纷纷爆款与留住大量用户中国乘用车市场发育比较晚，如以普通家庭加速涌入的节点推算，中国车市的发展主要集中于进入21世纪的这二十多年。中国车市不仅发育晚，而且发育很突然，第一个拔高节点集中于2007-2010年，年销量一下子由不足500万辆飙升至1000万辆，一举超过美国，成为全球最大车市，之后持续提升，2016年突破2000万辆，全球遥遥领先。中国车市除了发育晚、发育突然，发育也比较单纯，在第一个拔高点2007- 2010年，开始大量涌入以首购为主、集中大城与30岁上下的青年( 结婚) 家庭用户，之后该群体占比快速提升，并向小城渗透，2014- 2016年，35岁以内的青年家庭的占比突破70小镇青年成为新主力；◆ 2007年起中国车市成就了朗逸、新宝来、朗动、英朗、科鲁兹等一大批合资车企的紧凑型轿车，理论上，2014年起，上述用户会大规模掀起再购潮，届时主力再购用户的年龄会升至35岁上下，购车诉求会集中空间、品质、品牌等；◆ 率先发现、布局与受益存量机遇的是海外品牌，2014年起，福特、通用、大众等诸多海外品牌，先后投放了昂科威、锐界、途观L、途昂等一