美股大健康月度表现跟踪（2023年05月）

0美股大健康月度表现跟踪（2023年05月）证券分析师姓名：陈铁林资格编号：S0120521080001邮箱： chentl@tebon.com.cn2023年6月4日证券研究报告 | 行业月报1请务必阅读正文之后的信息披露及法律声明。010203040506市场与大健康行业股价表现细分领域及个股涨跌榜Biotech股价异动分析M&A目 录CONTENTSMedtech行业股价表现风险提示2请务必阅读正文之后的信息披露及法律声明。01市场与大健康行业股价表现3美股5月Nasdaq指数及大健康板块复盘5/25：Nvidia受益于Generative AI，公司大幅提升全年业绩指引，股价大幅上涨拉动Nasdaq指数5/19：美债上限决策进入僵局，引发市场担忧5/18: Netflix新广告业务ad upfront上线，股价上涨10%拉动指数上涨5/17：Western Alliance银行存款上升环节市场对银行体系风险的担忧5/10：CPI数据符合预期，强化市场对年内降息的预期5/3：加息25bp符合预期，XBI大幅反弹4%5/9：CGT龙头CRISPR Q1业绩超预期，股价大幅反弹 Nasdaq指数由科技、通讯相关公司带动年初至今涨幅超过20%，大幅跑赢医药行业。Nvidia受益于Generative AI，全面上调全年业绩指引，市值突破万亿美元。 5月医药细分行业CGT领域波动较大，主要因龙头CRIPSR Q1业绩及管线进展，以及Biotech和大药企之间的BD项目带动。 XBI在5月上旬反弹明显，主要因美联储加息25bp符合预期。5/22: AVRO出售基因疗法项目于诺华图：5月美股行情复盘数据来源：SeekingAlpha，Wind，德邦研究所图：年初至今指数行情4请务必阅读正文之后的信息披露及法律声明。02细分领域及个股涨跌榜5美国各细分领域年初至今涨跌幅图：年初至今美股大健康行业细分领域涨跌幅数据来源：Wind，德邦研究所注：统计截止日期5.31图：年初至今美股11大经济部门ETF涨跌幅图：年初至今美股Pharma股价涨跌幅 年初至今大药企中，诺和诺德因上调全年业绩指引股价大涨，涨幅第一。 礼来受益于Mounjaro一季报业绩超预期，同时阿尔兹海默症靶向药donanemab临床3期研究成功，年初至今股价上涨18%，市值突破4000亿美元6美股Biotech涨跌榜（ TOP&BOTTOM 5 ）图：5月300亿以上市值公司涨跌幅图：5月100~300亿市值公司涨跌幅图：5月50亿市值公司涨跌幅图：5月20~50亿市值公司涨跌幅图：5月大于10亿市值公司涨跌幅数据来源：Wind，德邦研究所注：统计截止日期5.317请务必阅读正文之后的信息披露及法律声明。03Biotech股价异动分析8Biotech股价异动情况日期Ticker股价异动市值变动(亿美元)事件2023/5/1ASND24%10 虽然前期palopegteriparatide的上市申请材料中关于生产的信息存在缺陷，但FDA并未要求重新做试验，表示临床数据应该不存在问题2023/5/1TGTX23%9 一季报业绩超预期，主要靠MS新药Briumvi销售拉动2023/5/1PLRX-21%-4 Bexotegrast临床2期IPF研究24周数据达到终点但低于预期2023/5/2TVTX-31%-5 Sparsentan临床3期FSGS DUPLEX研究未达到主要终点，但IgAN适应症已获批上市2023/5/3PRTA28%8 Eli Lilly Donanemab临床3期成功，带动Prothena股价上涨，Prothena的PRX005是一款Tau抗体药，与BMS联合开发2023/5/3IMGN136%16 卵巢癌ADC品种Elahere临床3期成功，完整数据读出，且此前Q1财报显示该品种销售超预期2023/5/3MDXG39%2 Q1业绩超预期，且利润端明显改善2023/5/3MRSN46%2 公司自研品种upifitamab rilsodotin与Immunogen的Elahere类似，股价受益于后者卵巢癌临床数据2023/5/5ABOS31%1 Eli Lilly Donanemab临床3期成功，带动AD相关公司股价上涨，公司的在研品种是靶向AMYLOID-BETA OLIGOMERS数据来源：SeekingAlpha，德邦研究所 5月以来Biotech行业出现高频股价异动，一方面因5月是Q1财报季，公司集中更新进展；另一方面5月研发数据读出以及Adcom会议也比较集中。 按市值算，Sarepta波动最大，变动约34亿，主要因FDA对其DMD基因疗法审批态度多次转变。 按百分比算，ImmunoGen波动最大，主要因卵巢癌ADC药物临床3期成功。9日期Ticker股价异动市值变动(亿美元)事件2023/5/10RETA-14%-6 公司终止bardoxolone肾病临床项目2023/5/11IBRX-50%-12 FDA拒绝批准 Anktiva (N-803) + BCG疫苗肿瘤疗法2023/5/15SRPT31%34 FDA Adcomm 8:6赞成9001获批2023/5/12SPRY78%3 FDA Adcomm 16:6赞成neffy获批用于治疗过敏反应2023/5/15SRPT31%34 FDA Adcomm会议专家8:6支持DMD基因疗法9001获批2023/5/17AUTL59%2 临床2期FELIX研究obe-cel治疗R/R ALL数据被选中再ASCO和EHA大会上口头汇报2023/5/22KRYS22%6 基因疗法Vyjuvek获批2023/5/23RXRX69%7 收购AI公司，强AI概念2023/5/24SRPT-11%-14 FDA延长审批时间2023/5/24PTCT-20%-9 Friedreich's ataxia疗法vatiquinone临床3期失败2023/5/25ANNX-45%-1 geographic atrophy疗法临床2期失败2023/5/26RCUS26%3 罗氏TIGIT肝癌2期数据拉动拥有同类品种公司的股价2023/5/26ITOS30%1 罗氏TIGIT肝癌2期数据拉动拥有同类品种公司的股价数据来源：SeekingAlpha，德邦研究所Biotech股价异动情况10请务必阅读正文之后的信息披露及法律声明。04M&A11医药行业年初至今M&A统计序列时间被收购方TICKER投资方收购价($亿)股价波动收购价倍数11月9日AmrytAMYTChiesi14.8107%3.3 21月9日CinCorCINC.OAZN18144%3.5 31月9日AlbireoALBO.OIpsen9.592%2.0 43月13日SeagenSGEN.OPfizer43015%1.3 53月13日ProventionPRVB.OSanofi29260%4.9 64月16日PrometheusRXDX.OMerck10869%2.0 74月18日BELLUS healthBLU:CAGSK2090%3.2 84月30日IvericISEE.OAstellas5916%1.3 9