电力设备与新能源行业周报：特高压技术迭代升级，OpenAI升级API推出更强模型

1 | 请务必仔细阅读报告尾部的投资评级说明和声明 行业周报 | 电力设备 特高压技术迭代升级，OpenAI 升级 API 推出更强模型 电力设备与新能源行业周报 20251006-20251011  核心结论 分析师 杨敬梅 S0800518020002 021-38584220 yangjingmei@research.xbmail.com.cn 相关研究 电力设备：抖音发布 200MWh IDC 配储招标，阿里启动3800亿AI基建计划—电新行业周报 20250922-20250928 2025-09-28 电力设备：储能系统价格战不可持续，松下计划 26 年 推 出 固 态 电 池 — 电 新 行 业 周 报 20250915-20250921 2025-09-21 电力设备：甲骨文 AI 订单高增，Optimus 灵巧手自由度有望进一步提升—电新行业周报20250908-20250913 2025-09-14 新能源发展驱动特高压技术迭代升级，电力市场化推进促使新能源有序健康发展。近期，平高电气成功研制全球首台 800 千伏 80 千安断路器，为我国特高压发展提供关键装备支撑。电力设备推荐思源电气、神马电力、公牛集团、国能日新、南网科技，建议关注特变电工、协鑫能科；可控核聚变领域各国项目进度明显提升，推荐许继电气、东方电气，建议关注合锻智能、爱科赛博。 兴安盟与金风签订绿氢制绿甲醇投资协议，看好风电制绿醇后续进展。10 月 8 日，兴安盟与金风绿色能源化工科技举行签约会，金风将在兴安盟投资建设年产 145 万吨绿氢制绿甲醇生产装置（含一期 25 万吨），并配套建设 2GW 风电项目和制氢工程。风电板块推荐金风科技、大金重工、东方电缆、中天科技，建议关注运达股份、海力风电、威力传动。 中国首个大容量钠离子储能电站扩容工程投运。近日中国首个大容量钠离子电池储能电站——伏林钠离子电池储能电站二期扩容升级工程正式投运。储能行业推荐：宁德时代、亿纬锂能、阳光电源、德业股份、华宝新能，建议关注海博思创、中创新航。钠电重点关注普利特。 DeepSeek 实现效率突破，OpenAI 升级 API 推出更强模型。DeepSeek 依托 DSA 带来的推理效率提升，同步实施 API 价格大幅下调，降幅超 50%。OpenAI 在开发者日推出GPT-5 Pro、Sora 2 及低成本语音模型 gpt-realtime mini。AI 数据中心推荐四方股份、阳光电源，建议关注欧陆通、科士达、联德股份。 商务部公布对锂电等材料出口管制新规。10 月 9 日，商务部、海关总署发布公告，自 11月 8 日起对锂电池、正极材料、石墨负极材料等相关物项实施出口管制。我们认为目前该文件只是出口管制，并非禁止出口。中长期看，对当前已有海外产能及海外在建产能的企业是利好。电动车板块推荐欣旺达、豪鹏科技、尚太科技、科达利，建议关注科达制造、龙蟠科技、贝特瑞。PCB 板块建议关注德福科技、铜冠铜箔。固态电池板块推荐当升科技、三祥新材，建议关注博苑股份、先导智能、厦钨新能、纳科诺尔、英联股份；锂电 OPE 关注泉峰控股。 Figure AI 推出第三代人形机器人 Figure03，人形机器人商业化持续推进。10 月 10 日，Figure AI 宣布推出第三代人形机器人 Figure03，其经软硬件重设计，升级多系统、注重安全与家用，支持无线充电和数据卸载，适配 AI 与家庭及工业场景，且为首款适配大批量制造的机型。人形机器人板块推荐五洲新春、兆威机电、科达利，建议关注汉威科技、优必选、南山智尚、褔立旺。 两部委发文治理价格无序竞争，印度对华征收反倾销关税。10 月 9 日国家发展改革委、市场监管总局发布公告，明确重点行业的行业协会可调研评估平均成本为定价提供参考。光伏板块推荐标的：爱旭股份、协鑫科技，迈为股份，建议关注微导纳米、聚和材料。 风险提示：下游需求不及预期，行业竞争加剧，行业政策风险。 证券研究报告 2025 年 10 月 12 日 行业周报 | 电力设备 西部证券 2025 年 10 月 12 日 2 | 请务必仔细阅读报告尾部的投资评级说明和声明 索引 内容目录 9 月欧洲主流十国销量环比高增 ............................................................................................... 4 本周锂盐价格环比维稳，镍钴价格环比上升 ............................................................................ 7 光伏产业链价格上涨 ................................................................................................................ 9 行业动态 ................................................................................................................................ 12 商务部公布对锂电池和人造石墨负极材料出口管制新规 .................................................. 12 固态电池界面技术获重大突破 .......................................................................................... 12 QuantumScape 与康宁合作研发商用陶瓷隔膜 ................................................................ 13 DeepSeek 稀疏注意力技术实现效率突破，API 成本降幅超 50% .................................... 13 OpenAI 升级 API 推出更强模型，加大开发者生态建设力度 ............................................ 14 阿里巴巴组建机器人和具身智能团队 .................................................... 错误!未定义书签。 赛力斯凤凰与火山引擎签署具身智能合作协议 ...................................... 错误!未定义书签。 云深处科技发布全球首款行业级全天候人形机器人 DR02 .................... 错误!未定义书签。 兴安盟与金风签订绿氢制绿甲醇及 2GW 风电端项目投资协议 ........................................ 14 广东北部湾海上风电项目陆上集