电子行业周报：科八条强化硬科技定位，华为开发者大会AI亮点纷呈

请务必阅读正文之后的重要声明部分 、 科八条强化硬科技定位 华为开发者大会 AI 亮点纷呈 电子 证券研究报告/行业周报 2024 年 6 月 23 日 评级：增持（维持） 分析师：王芳 执业证书编号：S0740521120002 Email：wangfang02@zts.com.cn 分析师：杨旭 执业证书编号：S0740521120001 Email：yangxu01@zts.com.cn 分析师：李雪峰 执业证书编号：S0740522080004 Email：lixf05@zts.com.cn 分析师：游凡 执业证书编号：S0740522120002 Email：youfan@zts.com.cn [Table_Profit] 基本状况 上市公司数 468 行业总市值(百万元) 6,569,807 行业流通市值(百万元) 3,171,400 [Table_QuotePic] 行业-市场走势对比 公司持有该股票比例 [Table_Report] 相关报告 【中泰电子】半导体周跟踪：Apple Intelligence 开启苹果 AI新纪元，持续看好端侧 AI 重点公司基本状况 简称 股价 (元) EPS PE PEG （2024E） 评级 2022A 2023A 2024E 2025E 2022A 2023A 2024E 2025E 寒武纪-U 215 -3.1 -2.0 -1.1 -0.3 -69 -106 -203 -667 - NA 工业富联 28 1.0 1.1 1.3 1.5 28 27 23 19 1.4 买入 通富微电 24 0.3 0.1 0.6 0.8 72 213 41 29 0.5 买入 华勤技术 57 3.9 3.7 3.0 3.6 15 15 19 16 -0.8 买入 沪电股份 37 0.7 0.8 1.3 1.6 52 47 30 23 0.8 买入 立讯精密 38 1.3 1.5 1.9 2.4 29 25 20 16 1.0 买入 兆易创新 95 3.1 0.2 1.5 2.4 31 391 63 39 0.8 买入 北方华创 330 4.5 7.4 10.2 13.5 74 45 32 24 1.1 买入 拓荆科技 139 2.9 3.5 3.0 4.1 48 40 47 34 -2.5 买入 备注：股价为 2024 年 6 月 21 日收盘价，已覆盖公司采用我们预测值，其余数据采用 Wind 一致预期 投资要点 ◼ 市场整体回调，半导体指数逆势上涨 2.48% 本周（2024/6/17-2024/6/21）市场整体回调，沪深 300 指数跌 1.30%，上证综指跌 0.66%，深证成指跌 2.03%，创业板指数跌 1.98%，中信电子涨 1.52%，半导体指数涨 2.48%。其中：模拟 IC 板块大涨 9.7%，晶华微（+32.9%）、灿瑞科技（+21.1%）领涨；存储板块涨 3.3%，其中佰维存储（+15%）、普冉股份（+9%）涨幅居前；功率板块+4.1%，其中东微半导（+10.8%）、银河微电（+9.2%）、富满微（+7.2%）涨幅居前；碳化硅板块-3.1%，其中晶升股份（+3.4%）、天岳先进（-0.5%）、东尼电子（-0.9%）、三安光电（-1.2%）、晶盛机电（-8.1%）；设备板块+2.1%，其中联动科技（+13.6%）、中微公司（+7.3%）、盛美上海（+4.3%）、万业企业（+4.0%）涨幅居前；代工板块+4.7%，其中晶合集成（+8.7%）、中芯国际（+4.9%）、华虹公司（+4.1%）、芯联集成（+1.0%）、燕东微（-2.4%）；封测板块+4.5%，其中气派科技（+30.4%）、晶方科技(+16.9%）涨幅居前，其余长电科技（+6.7%）、甬矽电子（+3.6%）、通富微电（+2.5%）、华天科技（+1.6%）；半导体材料板块-0.6%，其中德邦科技（+2.41%）、雅克科技（+1.84%）、彤程新材（-5.08%），康强电子（-4.96%）；逻辑 IC 板块+3.9%，其中寒武纪-U（+7.6%）、澜起科技（+7.2%）、海光信息（+5.1%）涨幅靠前；SoC 板块+2.0%，其中全志科技（+7.2%）、中科蓝讯（+6.9%）、乐鑫科技（+6.0%）涨幅靠前。 6 月 19 日，中国证监会发布关于深化科创板改革，服务科技创新和新质生产力发展的八条措施，提到强化科创板“硬科技”定位；开展深化发行承销制度试点；优化科创板上市公司股债融资制度；更大力度支持并购重组；完善股权激励制度；完善交易机制，防范市场风险；加强科创板上市公司全链条监管；积极营造良好市场生态等八条措施。后续有望推动科创板高质量发展，为科技企业更好的发展保驾护航。 ◼ 行业新闻 高通发布骁龙 x elite 芯片，进军 PC 市场 高通与宏碁、华硕、戴尔、惠普、联想、微软、三星等七大 PC 厂商联合推出了首批基于骁龙 X Elite 和骁龙 X Plus 平台的 Copilot+ AI PC 笔记本产品，共计 22 款。从 6 月 18 日起，消费者可以通过主要零售渠道进行购买。骁龙 X Elite 采用的先进 NPU 为笔记本电脑提供了卓越的 NPU 每瓦特性能，与 M3 相比高达其 2.6 倍，与酷睿 Ultra 7 相比高达其 5.4 倍。 -35%-30%-25%-20%-15%-10%-5%0%5%10%23-623-923-1224-324-6沪深300电子（中信） 请务必阅读正文之后的重要声明部分 - 2 - 行业周报 AMD AI 300 笔电有望提前开售 根据最新消息，搭载 AMD 锐龙 AI 300 系列“Strix Point”CPU 的笔记本电脑将于 7 月 15 日推出，比 Ryzen 9000 系列“Granite Ridge”CPU 的 7 月 31 日发布日期提前两周。 华为开发者大会召开，HarmonyOS NEXT 和盘古大模型 5.0 悉数登场 在华为开发者大会上，HarmonyOS NEXT 登场，并开启开发者 Beta 测试。HarmonyOS NEXT 实现了一个系统，统一生态，打通多设备、多场景；盘古大模型 5.0 亦同场发布，该模型在三方面进行升级，包括提供全系列大模型、升级多模态能力、以及升级强思维能力；华为推出盘古具身智能大模型，该大模型可以让机器人完成 10 步以上的复杂任务规划，并在任务规划中实现多场景泛化和多任务处理，同时该大模型还能生成机器人所需要的多模态数据，让机器人提前训练和学习各种复杂场景。 ◼ 重要公告 南芯科技：6 月 18 日晚，公司发布 2024 年上半年主要经营数据公告。2024 年上半年，实现营收 12.32 至 13.02 亿元，同比增长 86.5%至 97.1%，中值为 12.67 亿元，同比+91.8%；实现归母净利润：2.03 至 2.21 亿元，同比增长 101.3%至 119.2%，中值为 2.12 亿元，同比+110.2%。 颀中科技：6 月 18 日晚，公司发布近期经营情况公告，经初步测算：2024 年 1-5 月，公司实现