半导体行业周报：季报密集发布期，关注重点公司业绩

请务必阅读正文之后的重要声明部分 、 季报密集发布期，关注重点公司业绩 半导体 证券研究报告/行业周报 2023 年 4 月 23 日 评级：增持（ 维持 ） 分析师：王芳 执业证书编号：S0740521120002 Email：wangfang02@zts.com.cn 分析师：杨旭 执业证书编号：S0740521120001 Email：yangxu01@zts.com.cn 分析师：李雪峰 执业证书编号：S0740522080004 Email：lixf05@zts.com.cn 分析师：游凡 执业证书编号：S0740522120002 Email：youfan@zts.com.cn [Table_Profit] 基本状况 上市公司数 309 行业总市值(百万元) 4,721,333 行业流通市值(百万元) 2,442,885 [Table_QuotePic] 行业-市场走势对比 公司持有该股票比例 [Table_Report] 相关报告 【中泰电子】半导体周跟踪：科技委即将成立，关注国产化与AIGC 投资机会 【中泰电子】半导体周跟踪：板块持续上涨，关注周期底部机会 【中泰电子】半导体周跟踪：板块上涨趋势延续，关注半导体设计底部布局机遇 重点公司基本状况 简称 股价 (元) EPS PE PEG 评级 2020 2021 2022E 2023E 2020 2021 2022E 2023E 韦尔股份 95 3.1 3.8 2.4 3.4 31 25 40 28 0.7 买入 兆易创新 126 1.9 3.5 3.8 4.2 68 36 33 30 2.4 买入 圣邦股份 148 2 2.0 2.6 3.0 80 76 57 49 3.1 买入 士兰微 35 0 1.1 1.0 1.4 686 33 36 26 0.7 买入 复旦微电 57 0 0.6 1.4 2.1 298 90 40 27 0.6 买入 江丰电子 79 1 0.4 1.1 1.6 120 196 73 50 1.1 买入 北方华创 337 1 2.0 3.3 4.6 312 166 102 73 1.8 买入 兴森科技 16 0 0.4 0.5 0.7 44 42 33 24 0.6 买入 备注：股价取自 2023 年 4 月 21 日收盘价 投资要点  市场整体下行，半导体指数下跌 6.14%。 本周（2023/04/17-2023/04/21）市场整体下行，沪深 300 指数下跌 1.45%，上证综指上涨 0.63%，深证成指下跌 2.96%，创业板指数下跌 3.58%，中信电子指数下跌5.89%，半导体指数下跌 6.14%。其中：半导体设计下跌 10.4%、半导体制造下跌0.5%、半导体封测下跌 9.1%、半导体材料下跌 1.2%、半导体设备上涨 2.3%、功率半导体下跌 11.0%。 1）近日海内外多款 AI 模型持续发布，算力是 AI 底层核心，海外大厂持续发力 AI 芯片，算力芯片快速发展期到来，我们持续看好算力+应用两大赛道，建议关注寒武纪、大华股份，以及服务器产业链的工业富联等； 2）海外存储大厂美光 Q1 库存已到高点，Q2 展望营收环比持平，叠加 AI 有望带来的拉动，建议重点关注大陆存储赛道标的兆易创新等，以及长存扩产核心标的中微公司、华海清科等； 4）持续好看光刻机从 0 到 1 赛道。光刻机由光源、照明系统、投影物镜、工件台等部件组装而成，核心部件技术难度高，被海外厂商垄断，大陆厂商陆续实现从 0 到 1 的突破。重点关注茂莱光学、福晶科技、福光股份、腾景科技等； 3）设备板块下游大 Fab 厂的扩产，边际上有望陆续出现突破，持续催化设备板块行情。重点关注具备高端设备替代能力的厂商：中微公司、北方华创、拓荆科技、芯源微、华海清科，以及景气复苏预期驱动的长川科技、华峰测控。  行业新闻 1） 华为孟晚舟：2030 年全球通用算力将增长 10 倍，AI 算力增长 500 倍 华为副董事长、轮值董事长、CFO 孟晚舟在 2023 华为全球分析师大会上表示，数字化是全行业的共同机遇，2026 年全球数字化转型支出将达到 3.41 万亿美元。华为预计，到 2030 年通用计算能力将增长 10 倍，AI 计算能力将增长 500 倍。 2）微软拟推出人工智能芯片，助力大型语言模型 The Information 4 月 18 日讯，微软准备推出人工智能芯片，为大型语言模型提供动力。两位直接了解相关项目的人士透露，微软在 2019 年就开始开发这种内部代号为“雅典娜”（Athena）的芯片。微软已将芯片提供给一小部分微软与 OpenAI 员工，他们正测试这项技术。 3）博通发布用于连接 AI 超级计算机的 Jericho3-AI 芯片 博通公司 4 月 18 日发布芯片新品——Jericho3-AI 芯片，用于将超级计算机连接在一起，利用已广泛使用的网络技术进行人工智能工作。据介绍，这款芯片可将多达3.2 万个 GPU 芯片连接在一起，将与另一种名为无限带宽（InfiniBand）的超级计 请务必阅读正文之后的重要声明部分 - 2 - 行业周报 算机网络技术竞争。而目前无限带宽设备的最大制造商为英伟达，其在 2019 年以69 亿美元收购无限带宽领域企业 Mellanox。 4）全球 LNG 板材龙头 Hankuk Carbon 第二工厂发生火灾 据外媒报道，4 月 21 日凌晨，Hankuk Carbon（韩国首尔）在韩国庆尚南道密阳市的第二工厂发生火灾，截至新闻发稿大火仍未被扑灭。据官网信息，Hankuk 密阳第二工厂主要负责公司的 LNG 保温板材生产。  重要公告 圣邦股份：公司发布 2022 年报及 23 年一季报：1）2022 年：营收 31.88 亿元，同比+42.4%， 归母净 利润 8.74 亿 元， 同比+24.9%，扣 非归母 净利润 8.47 亿 元 ，同比+30.67%；2）22Q4：营收 7.75 亿元，同比+10.26%，环比+1.88%，归母净利润 1.23 亿元，同比-50.48%，环比-41.67%，扣非归母净利润 1.16 亿元，同比-51.00%，环比-42.01%；3）23Q1：营收 5.13 亿元，同比-33.8%，环比-33.79%，归母净利润 0.3 亿元，同比-88.4%，环比-75.42%，扣非归母净利润 0.06 亿元，同比-97.49%，环比-94.64。 福晶科技：公司发布 2022 年年报及 2023 年一季报。1）2022：实现营收 7.7 亿元，同比+11.6%；归母净利润 2.3 亿元，同比+18.3%；扣非归母净利润 2.1 亿元，同比+19.2%。毛利率 57.8%，同比+3.1pct；净利率 31.0%，同比+2.4pct。2）23Q1：实现营收 1.97 亿元，同比-0.18%，环比+21.4%；归母净利润 0.53 亿元，同比+0.44%，环比+34.1%；扣非归母净利润 0.52 亿元，同比+0.3%，环比+51.1%。毛利率 57.5%，同比+4.6pct；净利率2