北交所策略专题报告：AI浪潮推动半导体材料大发展，把脉北交所半导体材料投资全景图

北交所策略专题报告 请务必参阅正文后面的信息披露和法律声明 1 / 14 2025 年 12 月 07 日 《高端钛材龙头，卡位消费电子与航空航天黄金赛道—北交所首次覆盖报告》-2025.12.5 《专精智慧交通集成，推进交通数字化建设布局低空经济领域—北交所首次覆盖报告》-2025.12.3 《爱舍伦（874105.BJ）: 医用护理垫、敷料隐形冠军，深度绑定海外医疗龙头—北交所新股申购报告》-2025.12.1 AI 浪潮推动半导体材料大发展，把脉北交所半导体材料投资全景图 ——北交所策略专题报告 诸海滨（分析师） zhuhaibin@kysec.cn 证书编号：S0790522080007  AI 芯片需求高增推动半导体材料大发展，关注北交所半导体材料相关公司 根据世界半导体贸易统计组织（WSTS）发布最新全球半导体市场预测报告，预计 2025 年全球半导体营收将同比增长 22.5%至 7720 亿美元，2026 年将进一步增长 26.3%，达到 9750 亿美元，逼近 1 万亿美元大关。2025 年全球半导体营收增长主要受益于人工智能应用及数据中心基础设施的强劲需求，推动了逻辑芯片和存储芯片需求的增长。半导体材料是芯片制造的基石，是用于制作集成电路、分立器件、传感器、光电子器件等产品的重要材料，对精度、纯度等要求相较于普通材料更加严格，工艺制备过程中材料的选取、使用也尤为关键。随着半导体产业持续发展，结合国家战略推动关键材料国产化，带动关键材料市场规模逐年增长；根据中商产业研究院相关数据，中国半导体关键材料市场规模从 2020 年的755.8 亿元增长至 2024 年的 1437.8 亿元，年均复合增长率达 17.44%，2025 年市场规模将达到 1740.8 亿元。截至 2025 年 12 月 5 日，北交所有多个半导体关键材料相关公司，以戈碧迦、佳先股份、天马新材、锦华新材、硅烷科技为代表的多个公司处于半导体材料国产替代的关键环节，具有较高的技术壁垒和市场稀缺性。北交所半导体材料相关产品有：电子特气、光刻胶材料、玻璃基板、陶瓷封装材料、芯片清洗剂、金刚石微粉等。北交所半导体材料相关公司有：戈碧迦、佳先股份、凯德石英、天马新材、锦华新材、凯华材料、硅烷科技、惠丰钻石、东方碳素、晶赛科技。  本周开源北交所化工新材行业涨跌幅为-0.16% 本周开源北交所化工新材二级行业中，金属新材料、专业技术服务业、橡胶和塑料制品业实现上涨，周涨跌幅分别为+1.80%、+1.42%、+0.40%；非金属材料、化学制品、纺织制造、电池材料出现下跌，周涨跌幅分别为-0.10%、-0.90%、-1.08%、-1.33%。个股方面，本周周涨跌幅居前的个股分别为科强股份（+9.35%）、新威凌（+6.03%）、惠丰钻石（+5.37%）、康普化学（+3.31%）、戈碧迦（+3.29%）、华密新材（+2.54%）。  齐鲁华信募投项目再次延期至 2026 年 9 月底 齐鲁华信募投项目再次延期至 2026 年 9 月底；公司“1000 吨汽车尾气治理新材料+3000 吨吸附剂新材料生产线建设项目”再次延期，原定 2025 年 12 月 31 日完成，现调整为 2026 年 9 月 30 日。延期原因主要由于脱盐工艺建设进度滞后、国际环境变化导致市场需求调整，以及公司为优化产品结构和工艺流程所作的审慎决策。科强股份获“2025 年度江苏省绿色工厂”认证；公司于 2025 年 11 月27 日被江苏省工业和信息化厅正式认定为“2025 年度江苏省绿色工厂”，此次获评是对公司推进绿色低碳升级改造、落实绿色生产与制造工作的权威认可，将有力激励公司持续深化绿色发展理念，完善绿色工厂管理体系与相关制度，统筹经济效益与社会效益，推动企业绿色转型升级，助力实现高质量发展目标。  风险提示：宏观经济环境变动风险、市场竞争风险、数据统计误差风险 相关研究报告 北交所研究团队 北交所研究 北交所策略专题报告 开源证券 证券研究报告 北交所策略专题报告 请务必参阅正文后面的信息披露和法律声明 2 / 14 目 录 1、 AI 芯片推动半导体材料大发展，关注北交所相关公司 ....................................................................................................... 3 2、 本周北交所化工新材行业下跌 0.16% ..................................................................................................................................... 6 3、 化工品价格走势 ........................................................................................................................................................................ 8 4、 公司公告：齐鲁华信募投项目再次延期至 2026 年 9 月 ..................................................................................................... 11 5、 风险提示 .................................................................................................................................................................................. 12 图表目录 图 1： 全球半导体市场规模 ........................................................................................................................................................... 3 图 2： 2020-2025E 中国关键半导体材料市场规模 ....................................................................................................................... 4 图 3： 中国集成电路制造材料分类占比情况（2023 年） .......................................................................................