储能行业数据跟踪(2023年2月第二周)：储能招标容量高增，峰谷电价差拉大

储能招标容量高增，峰谷电价差拉大——储能数据跟踪（2023年2月第二周）证券研究报告行业简评报告发布日期：2023年2月16日本报告由中信建投证券股份有限公司在中华人民共和国（仅为本报告目的，不包括香港、澳门、台湾）提供。在遵守适用的法律法规情况下，本报告亦可能由中信建投（国际）证券有限公司在香港提供。同时请参阅最后一页的重要声明。分析师：朱玥zhuyue@csc.com.cnSAC 执证编号：S1440521100008 仅供内部参考，请勿外传摘要2 核心观点：1）2022下半年以来，储能项目招标容量保持高位。2023年2月已有1.1GWh招标容量。2023年各单位加速布局新型储能系统。 2）2022年全年储能项目的中标总量为44.5GWh。截至目前，2023年2月新增中标总量已达到1.5GWh。2月EPC中标价格保持高位（2.030元/Wh），储能系统均价升高至1.572元/Wh左右。 3）2022年独立储能中标项目占据重要地位。全年EPC项目中，独立储能项目容量占比55.4%。4）2月全国峰谷价差最大的省（区）为广东省（珠三角五市），高达1.35元/kWh。湖南、湖北电价差也超过1元/kWh。约有19个省（区）的最高电价差高于0.7元/kWh。 招标项目：2022下半年以来，储能EPC项目和储能系统项目招标容量保持高位。2023年2月已有1.1GWh招标容量。2023年各单位加速布局新型储能系统。 中标总容量： 2022年全年储能项目的中标总量为44.5GWh。截至目前，2023年2月新增中标总量已达到1.5GWh。 EPC中标项目：2月EPC中标价格保持高位（2.030元/Wh）；储能系统中标项目：2月均价升高至1.572元/Wh左右。 独立储能场景中标项目： 容量：2022年独立储能中标项目占据重要地位。全年EPC项目中，独立储能项目容量占比55.4%。 价格：2022年独立储能EPC项目价格均价为2.195元/Wh。截至目前，2023年独立储能项目均价为2.206元/Wh。 峰谷电价差： 2月全国峰谷价差最大的省（区）为广东省（珠三角五市），价差高达1.35元/kWh。约有19个省（区）的最高电价差高于0.7元/kWh。电价差超过1元/kWh的地区有广东（珠三角五市）、湖南、湖北。 仅供内部参考，请勿外传储能招标项目：2022H2以来容量持续高增，2023年1月招标容量再创新高3招标项目：2022下半年以来，储能EPC项目和储能系统项目招标容量保持高位，11月和12月度招标容量达5GWh以上。2023年1月招标容量持续增长，高达6.5GWh，再创新高。2月已有1.1GWh招标容量。由此可见，2023年各单位加速布局新型储能系统。图、储能招标项目统计（单位：MWh）。2022H2以来容量持续高增，2月已有1.1GWh招标容量。资料来源：招标投标公共服务平台，国际能源网，储能头条，储能与电力市场，中信建投010002000300040005000600070002022年6月2022年7月2022年8月2022年9月2022年10月2022年11月2022年12月2023年1月2023年2月EPC项目储能系统 仅供内部参考，请勿外传储能中标项目：2022年储能总中标量44.5GWh，2月已新增1.5GWh 4中标容量：根据招标投标公共服务平台、CNESA、储能头条、储能与电力市场等数据，我们统计2022年全年储能项目的中标总量为44.5GWh 。截至目前，2023年2月新增中标总量已达到1.5GWh。图、截至目前，2023年2月新增中标总量已达到1.5GWh。资料来源：招标投标公共服务平台，国际能源网，储能头条，储能与电力市场，中信建投01000200030004000500060007000800090002022年3月2022年4月2022年5月2022年6月2022年7月2022年8月2022年9月2022年10月2022年11月2022年12月2023年1月2023年2月EPC月度中标容量 (MWh)储能系统月度中标容量(MWh) 仅供内部参考，请勿外传0.00.51.01.52.02.5051015202530352022年3月2022年4月2022年5月2022年6月2022年7月2022年8月2022年9月2022年10月 2022年11月 2022年12月2023年1月2023年2月EPC中标量储能系统中标量EPC月度中标均价 (元/Wh)储能系统月度中标均价 (元/Wh)储能中标项目：EPC项目均价维持高位，储能系统项目均价略有上升5项目数量：截至目前，2023年2月新增项目数量为10项，其中EPC5项，储能系统5项。项目均价：2023年2月储能项目的平均单价为1.694元/Wh。EPC项目均价为2.030元/Wh，储能系统项目均价为1.572元/Wh。储能系统的单价相对稳定；EPC项目的单价上下浮动较大，当较高单价的独立储能项目较多时，EPC项目月度均价可以超过2.0元/Wh。图、截至目前，2月新增10项中标项目，EPC项目均价2.030元/Wh，储能系统项目均价1.572元/Wh。资料来源：招标投标公共服务平台，国际能源网，储能头条，储能与电力市场，中信建投EPC储能系统 仅供内部参考，请勿外传储能EPC中标项目：EPC项目均价维持高位6容量：截至目前，2月EPC中标项目容量达1.39GWh。价格：EPC中标单价在1.45-3.55元/Wh之间震荡。2月EPC中标价格保持高位，项目均价达2.030元/Wh左右，系项目量较少，单项目价格较高所致。图、2月EPC中标价格保持高位，项目均价达2.030元/Wh左右。资料来源：招标投标公共服务平台，国际能源网，储能头条，储能与电力市场，中信建投00.511.522.533.544.552022/2/282022/4/192022/6/82022/7/282022/9/162022/11/52022/12/252023/2/13EPC中标单价（元/Wh）气泡面积：项目储能容量 仅供内部参考，请勿外传储能系统中标项目：储能系统项目均价略有上升7容量：截至目前，2月储能系统中标项目容量仅为0.12GWh。价格：储能系统单价稳定于1.30-1.97元/Wh之间，2月均价升高至1.572元/Wh左右，系小型项目不具备规模效应，单价较高所致。图、截至目前，2月储能系统中标均价升高至1.572元/Wh左右。资料来源：招标投标公共服务平台，国际能源网，储能头条，储能与电力市场，中信建投00.511.522.52022/2/282022/4/192022/6/82022/7/282022/9/162022/11/52022/12/252023/2/13储能系统中标单价（元/Wh）气泡面积：项目储能容量 仅供内部参考，请勿外传储能独立储能中标项目：2022年占比55.4%，项目均价超2元/Wh8容量：2022年独立储能