2024年中国租赁业调查报告-毕马威

© 2024 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙) —中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国) 有限公司—中国有限责任公司，毕马威会计师事务所—澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所— 香港特别行政区合伙制事务所，均是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全球组织中的成员。版权所有，不得转载。厉兵秣马 登峰不辍2024年中国租赁业调查报告2024年7月kpmg.com/cn1· 宏观经济形势回顾及展望2· 中国租赁行业2023年发展综述经营业绩表现I营收及利润水平继续上升，行业内部增长结构呈分化态势I金融租赁行业盈利水平增长主要来源于业务增长及风险成本耗用下降I融资租赁行业盈利能力亟待突破，当下收入增长乏力是关键掣肘I对各类成本的有效管理是行业代表性公司当下把控盈利能力的关键因素资产负债组合I在规模增长的背景下，行业资产集中度有所下降，头部融资租赁公司发展呈分化态势I经营租赁业务持续发展，是推动行业规模及收入增长的重要动力I银行及资产证券化融资效率上升，行业代表性公司对发行债券融资需求有所下降信用风险管理I行业不良资产生成速度放缓，资产质量触底回升I风险成本耗用随资产质量提升而减少，行业间拨贷比差距有所扩大06租赁行业发展概览071501卷首语引言03041626331· 回归本源 穿越周期 ——租赁行业的战略困境和突围方向2· 遵循合规 应对变革 ——金规【2023】8号文解读3· 未雨绸缪 把控风险——租赁公司全面风险管理建设应对之道4· 智慧财务 降本增效 ——支持业务可持续高质量发展的资金定价体系36行业热点话题37536168 021 · 规模类指标2 · 成长类指标3 · 效率类指标4 · 杠杆类指标72业绩速览73818793附录03联系我们95关于毕马威96在全球经济增速放缓的背景下，国内经济步入重启，2023年度国内GDP同比增长达5.2％，生产生活秩序恢复常态化运营。2024年以来，国债增发、货币政策降息降准等稳增长措施效应逐步显现，经济运行中的积极因素预期将不断增多。在中国经济增长内生动能有望持续修复的趋势下，贸易需求、产业投入及前沿科技投资的预期将进一步复苏。就中国租赁业而言，根据毕马威在本刊中的统计结果，2023年度租赁行业资产规模增速同比有所上升，经营租赁业务维持较高增长速度，整体营收及利润水平持续向好。与此同时，当前外部环境依然复杂严峻，全球地缘局势紧张或将加剧全球贸易和资本去向的不确定性，美元加息对境内部分租赁公司，尤其是头部租赁公司的融资成本产生较大影响。国内居民收入下行、消费意愿增长受阻，对资金存款配置的需求增加，这也导致租赁行业未来的长期健康发展依然存在较大的外部挑战。我们注意到，近年来行业发展呈分化态势，并非所有规模越大的租赁公司经营表现越好，提前布局、抓住机遇、灵活应变的租赁公司更加能够在复杂的环境中获取突破性的增长。中国租赁业正处于一个以创新和转型为方向的新阶段，结合国家战略如何做好“五篇大文章”也是近期租赁公司积极探索的重要方向。在本刊中，我们将就租赁公司如何在战略转型及风险管理等方面向行业从业者提出建议，在关键领域上如何进一步实施变革和突破进行了探讨，协助行业积极打造面向未来的经营模式。厉兵秣马，登峰不辍。我们将在新时代中跟随行业发展相伴成长！张楚东毕马威亚太区及中国金融业主管合伙人二零二四年中国租赁业调查报告卷首语陈少东毕马威中国金融业审计主管合伙人在当前百年未有之大变局的关键节点，国内租赁业展现出了强大韧性和增长潜力。为了提升行业发展质量，应对国内实体经济发展需求，回归租赁业务本源，行业监管也不断提出了新思路和新要求。金融租赁行业方面，继12号文《关于加强金融租赁公司融资租赁业务合规监管有关问题的通知》、149号文《关于进一步做好金融租赁公司监管工作的通知》之后，2023年10月国家金融监督管理总局进一步颁布了8号文《国家金融监督管理总局关于促进金融租赁公司规范经营和合规管理的通知》，对行业租赁资产投放结构、合意资产竞争以及“三道防线”内部管理要求产生深远影响，金融租赁公司如何在未来短期内逐步满足监管要求、脱离城投业务桎梏、有效转换赛道是未来业务发展的重心。同时，国家金融监督管理总局在本年初发布了《金融租赁公司管理办法（征求意见稿）》，以结合金融租赁行业实际情况，补充完善风险管理和经营规则等相关内容；融资租赁行业方面，自22号文《融资租赁公司监督管理暂行办法》和3号文《中国银保监会关于印发融资租赁公司非现场监管规程的通知》发布以来，全国各地监管机构对所辖融资租赁企业持续加强管理，逐步出清“空壳类、僵尸类”租赁公司，持续推进回归本源要求，对新设融资租赁公司的审批日趋严格，并根据地方情况陆续出台了融资租赁业务管理细则或形成支持本地发展的相关规定，行业监管趋严与政策支持力度提升双管齐下，以提高行业高质量发展水平。根据本刊统计，我们注意到2023年度行业资产质量呈触底回升态势，风险成本耗用相应下降幅度较大，为行业盈利增长提供了关键支撑。存量信用风险虽然有所缓释，但在利率处于持续下行通道且市场合意资产不足的环境下，如何做好资产投放收益和风险间的平衡是影响盈利能力的关键因素。本刊是毕马威中国连续第六年公开发布的租赁行业调查报告。本刊汇总具有一定规模且披露相关公开财务信息的83户租赁公司样本，其中样本金融租赁公司共计42户，样本融资租赁公司共计41户。基于上述样本总体，我们对所收集到的主要财务数据涉及共12项关键指标在本刊的业务速览章节按照不同牌照类型和资产总规模进行了列示，力求为广大行业从业人员及研究人员提供更为客观、清晰、可比的参考数据和指标；我们也对上述样本中的有效样本近年来的主要变化情况进行分析和讨论，期盼本刊能继续为各位读者了解中国租赁业最新的动态和发展趋势提供参考和帮助。二零二四年中国租赁业调查报告引言© 2024 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙) —中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国) 有限公司—中国有限责任公司，毕马威会计师事务所—澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所— 香港特别行政区合伙制事务所，均是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全球组织中的成员。版权所有，不得转载。二零二四年度中国租赁业调查报告5国银金融租赁股份有限公司交银金融租赁有限责任公司招银金融租赁有限公司工银金融租赁有限公司民生金融租赁股份有限公司华夏金融租赁有限公司建信金融租赁有限公司光大金融租赁股份有限公司兴业金融租赁有限责任公司浦银金融租赁股份有限公司江苏金融租赁股份有限公司永赢金融租赁有限公司华融金融租赁股份有限公司苏银金融租赁股份有限公司农银金融租赁有限公司信达金融租赁有限公司中国外贸金融租赁有限公司昆仑金融租赁有限责任公司浙江浙银金融租赁股份有限公司徽银金融租赁有限公司渝农商金融租赁有限责任公司湖北金融租赁股份有限公司太平石化金融租赁有限责任公司中信金融租赁有限公司中银金融租赁有限公司北银金融租赁有限公司河北省金融租赁有限公司中铁建金融租赁有限公司重庆鈊渝金融租赁股份有限公司长城国兴金融租赁有限公司长江联合金融租赁有限公司山东汇通金融租赁有限公司河南九鼎金融租