传媒互联网周报：Pika、谷歌等多模态持续推进、元旦档票房创纪录，把握游戏板块超跌布局机会

请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告 | 2024年01月02日超 配传媒互联网周报Pika、谷歌等多模态持续推进、元旦档票房创纪录，把握游戏板块超跌布局机会核心观点行业研究·行业周报传媒超配·维持评级证券分析师：张衡证券分析师：陈瑶蓉021-608751600755-81983074zhangheng2@guosen.com.cnchenyaorong@guosen.com.cnS0980517060002S0980523100001市场走势资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理相关研究报告《国信证券-传播与文化-行业投资策略：传媒行业 2024 年投资策略：把握景气趋势，关注新科技融汇落地》 ——2023-12-24《传媒互联网周报-《网络游戏管理办法》征求意见稿发布，关注落地进展》 ——2023-12-24《传媒互联网周报-AIGC 图像/视频/3D 对象生成模型密集发布，各地积极探索数据资产通证化》 ——2023-12-18《传媒互联网周报-Gemini、Meta 等多模态 AIGC 加速，数据资产入表路径明晰》 ——2023-12-10《传媒互联网周报-视频生成器 Pika1.0 发布，数据交易链正式启用》 ——2023-12-04传媒板块本周表现：行业下跌 0.21%，跑输沪深 300，跑输创业板指。本周（12.25-12.31）传媒行业下跌 0.21%，跑输沪深 300（2.81%），跑输创业板指（3.59%）。其中涨幅靠前的分别为联建光电、华立科技、中文传媒等，跌幅靠前的分别为华扬联众、中广天择、生意宝、引力传媒等。横向比较来看，本周传媒板块在所有板块中涨跌幅排名倒数第 4 位。重点关注：多模态持续推进，谷歌发布 Google AI SDK。1）知名 KOL Nick St.Pierre 发帖分享了其用 midjourney 和 Pika 制作的一部 AI 生成的迷你剧。2）12 月 26 日文生视频公司 Pika 宣布 Pika 1.0 网页端访问权限今日内向所有用户开放。3）谷歌发布 Google AI SDK，简化 Android 应用集成其高性能的 Gemini Pro 模型，借助该 SDK，开发人员无需构建和管理自己的后端基础架构。本周重要数据跟踪：2024 年元旦档期总票房超 14 亿元破影史记录。1）本周（12 月 23 日-12 月 29 日）电影票房 7.62 亿元，环比增长 8.21%。票房前三名分别为《海王 2：失落的王国》、《三大队》和《怒潮》。据猫眼专业版数据，截至 2024 年 1 月 1 日，2024 年元旦档总票房超 14 亿元，打破中国影史元旦档最高票房纪录。；2）综艺节目方面，《花儿与少年丝路季第五季》、《王牌对王牌第八季》和《奔跑吧第七季》排名居前。整体来看，排名前十的综艺中，芒果 TV 占 6 席，处领先地位；3）游戏方面，《和平精英》和《原神》分别为本周 iOS 游戏畅销榜和安卓游戏热玩榜第一名。投资建议：关注海外 AI 进展和国内进展，持续看好 AIGC/VRARXR 等新科技带动下的板块中长期机遇，把握游戏板块超跌布局机会。1）马斯克称 AI 电影明年将出现，谷歌发布 Google AI SDK、简化在安卓应用中集成高性能模型 Gemini Pro，海外 AIGC 催化不断，关注应用端向上机会（昆仑万维、浙数文化、奥飞娱乐、视觉中国、华策影视、汤姆猫、中国科传、掌趣科技等标的）；数据要素方面，1 月 1 日数据要素正式入表，各地持续推进数据要素市场建设，数据要素方面具备持续政策催化可能；2）把握游戏板块超跌布局机会，（推荐恺英网络、三七互娱、巨人网络、姚记科技等标的）；同时关注基本面良好、估值处于低位的媒体（分众传媒、芒果超媒）、IP 潮玩（泡泡玛特、阅文集团等）、出版板块；3）苹果 Vision Pro 上市在即，建议关注 VR/AR/MR 等新交互形态机会。（具体标的参见正文投资建议部分）风险提示：监管政策风险；业绩风险；商誉及资产减值风险等。重点公司盈利预测及投资评级公司公司投资收盘价总市值EPSPE代码名称评级（元）（亿元）2023E2024E2023E2024E002517.SZ 恺英网络增持15.763390.660.822419300413.SZ 芒果超媒买入33.276221.261.502622002027.SZ 分众传媒买入7.3810660.340.422118资料来源：Wind、国信证券经济研究所预测请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告2内容目录板块周表现回顾 ................................................................ 4本周表现回顾：行业下跌 0.21%，跑输沪深 300，跑输创业板指 ............................... 4重点关注 ...................................................................... 4文生视频软件 Pika 1.0 向所有用户开放网页端访问 ......................................... 4马斯克：AI 电影将在明年出现 ........................................................... 5谷歌推出 Google AI SDK，简化在安卓应用中集成高性能模型 Gemini Pro ..................... 5本周行业数据更新 .............................................................. 5电影票房表现情况 ...................................................................... 6电视剧(网剧） ......................................................................... 7综艺节目 .............................................................................. 7游戏 .................................................................................. 8数字藏品（NFT） ....................................................................... 9行业新闻 ...................................................................... 9重点上市公司动态更新 ......................................................... 11投资