同惠电子:招股说明书

1-1-1 证券简称： 同惠电子 证券代码： 833509 常州市新北区天山路 3 号 中信建投证券股份有限公司 向不特定合格投资者公开发行股票意向书 声明：本公司的发行申请尚未得到中国证监会核准。本公开发行说明书申报稿不具有据以发行股票的法律效力。投资者应当以正式公告的公开发行说明书全文作为投资决定的依据。 常州同惠电子股份有限公司 1-1-2 中国证监会、全国股转公司对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对公开发行申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 1-1-3 声明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开发行意向书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本公开发行意向书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开发行意向书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐机构、承销的证券公司承诺因发行人公开发行意向书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法承担法律责任。 保荐机构及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法承担法律责任。 1-1-4 本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股 发行股数 不超过 2,174 万股（未考虑超额配售选择权的情况下）；不超过 2,500 万股（全额行使本次股票发行的超额配售选择权的情况下），公司及主承销商可以根据具体发行情况择机采用超额配售选择权，采用超额配售选择权发行的股票数量不得超过本次发行股票数量的15%（即不超过 326 万股） 每股面值 1.00 定价方式 合格投资者网下询价方式 每股发行价格 - 预计发行日期 2020 年 12 月 24 日 发行后总股本 发行后总股本为 10,394.00 万股（超额配售选择权行使前）；若超额配售选择权全额行使，则发行后总股本将扩大至 10,720.00 万股（超额配售选择权全额行使后） 保荐机构（主承销商） 中信建投证券股份有限公司 公开发行意向书签署日期 2020-12-16 注：上述“发行股数”和“发行后总股本”根据拟向不特定合格投资者公开发行不超过2,500 万股普通股股票（含本数）计算，最终发行数量由股东大会授权董事会与主承销商根据具体情况协商，并经中国证监会核准后确定；公司及主承销商可以根据具体发行情况择机采用超额配售选择权，采用超额配售选择权发行的股票数量不得超过本次发行股票数量的15%；包含采用超额配售选择权发行的股票数量在内，公司本次拟向不特定合格投资者发行股票数量不超过 25,000,000 股。 1-1-5 重大事项提示 本公司特别提醒投资者对下列重大事项给予充分关注，并认真阅读公开发行意向书正文内容： 一、重大风险提示 本公司特别提醒投资者注意以下风险扼要提示，欲详细了解，请认真阅读本公开发行意向书“第三节 风险因素”。 （一）市场竞争加剧的风险 电子测量仪器中的高端产品市场主要由美国、德国、日本等国家的企业所占据，美国、欧洲等发达国家和地区在电子测量仪器领域起步时间较早，上下游产业链相对完善，培育了是德科技、罗德与施瓦茨、日本日置等国外优势企业。国内电子测量仪器行业起步相对较晚，包括公司在内的本土企业在品牌知名度、产品线丰富程度、产品档次、技术储备、行业整体解决方案的能力及业务规模等方面与国外优势企业还存在较为明显的差距，国外优势企业竞争优势明显。目前是德科技等国外优势企业占据了电子测试测量仪器行业的主要市场份额，公司产品的市场占有率相对较低。若国外优势企业利用其品牌、资金及技术等优势挤压、抢占公司产品的市场，公司将面临行业竞争加剧、市场占有率下降的风险，进而影响公司的盈利能力。 （二）关键核心器件依赖进口的风险 报告期内，公司采购的半导体芯片金额分别为 693.81 万元、744.07 万元、803.76 万元、226.06 万元，占总采购额的比例分别为 22.57%、22.43%、23.40%、17.22%，该采购品类系公司电子测量仪器中的核心零部件，主要依赖进口。 公司从境外采购的部分 DAC/ADC 芯片无法进行国产替代。报告期内，使用前述芯片生产产品的销售占比分别为 7.28%、7.54%、9.25%和 10.06%。报告期内，前述芯片未被列入贸易管制清单，国内终端用户可以正常采购。如国外芯片厂商因贸易政策等原因终止供货，则预计对公司业绩产生不利影响。 1-1-6 （三）境外业务风险 报告期内各期，公司境外业务收入分别为 1,012.68 万元、1,024.18 万元、1,019.34 万元和 462.36 万元，占主营业务收入比例分别为 12.17%、11.15%、11.13%和 12.10%。商品出口以及境外经营需要遵守所在国家和地区的法律法规。贸易摩擦、汇率变动以及国外市场的竞争环境变化都会影响公司境外业务的业务规模和盈利能力，若未来贸易摩擦升级或其他国际贸易形势发生变化，可能对公司境外业务产生不利影响。 （四）新冠肺炎疫情影响经营业绩的风险 新冠肺炎疫情于 2020 年 1 月在全国范围爆发。受终端客户开工率较低影响，2020 年 1 季度公司产能利用率较低。2020 年 3 月起，终端客户陆续复工，公司2020 年 2 季度产能利用率恢复正常。2020 年 1-6 月，收入同比下滑 5.63%，归属于母公司所有者的净利润同比下滑 8.72%。 如后续国内新冠肺炎疫情出现反复，则预计对公司业绩产生不利影响。 （五）业绩下滑的风险 报告期各期，公司营业收入分别为 8,318.59 万元、9,181.91 万元、9,162.03万元和 3,819.87 万元；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为2,472.46 万元、2,782.47 万元、2,659.47 万元和 938.86 万元。 2019 年度和 2020 年 1-6 月，公司经营业绩同比有所下滑，若未来出现下游市场需求萎缩、行业竞争加剧、重要客户流失或经营成本上升等不利因素，公司可能将面临经营业绩下滑的风险。 （六）技术研发风险 电子测量仪器行业是典型的技术密集型行业，只有在研发、设计和生产环节均具备较强的技术实力，才能确保产品的先进性、安全性、稳定性和可靠性。技术的快速迭代、应用场景不断增加和电子设备高度复杂化，进一步提升