电子行业周报：英飞凌基于300毫米晶圆的可扩展GaN预计将于25Q4提供

请务必阅读正文之后的免责条款部分 守正 出奇 宁静 致远 行业研究 太平洋证券股份有限公司证券研究报告 2025 年 07 月 06 日 行业周报 看好 / 维持 电子 电子 太平洋电子周报（20250629-20250706）：英飞凌基于 300 毫米晶圆的可扩展 GaN 预计将于 25Q4 提供 ◼ 走势比较 相关研究报告 <<太平洋证券公司点评-华峰测控（688200）：发布股权激励计划，彰显公司业绩高增长信心>>--2025-07-04 <<多业务线共振增长，智能产品平台型企业腾飞>>--2025-07-01 << 太 平 洋 电 子 周 报20250623-20250627：海内外 AI 眼镜品牌群雄逐鹿，产业催化不断>>--2025-06-30 证券分析师：张世杰 E-MAIL：zhangsj@tpyzq.com 分析师登记编号：S1190523020001 证券分析师：罗平 E-MAIL：luoping@tpyzq.com 分析师登记编号：S1190524030001 证券分析师：李珏晗 E-MAIL：lijuehan@tpyzq.com 分析师登记编号：S1190523080001 一、 投资热点新闻 1. 半导纵横，芯海科技在互动平台表示：公司首款高性能、高可靠性、高功能安全 ASIL-D 等级的车规 MCU 产品已于近期流片； 2. 核芯产业观察，纳氟科技完成数千万元 Pre-A 轮融资，本轮融资将用于扩建高频高速覆铜板（CCL）产线、推动航空航天、通讯、汽车、数据中心等领域的产品布局，加速数千亿国产高端印刷线路板 PCB 的关键电子材料的技术突破与商业化落地； 3. 集邦化合物半导体，近日，厦门士兰微 8 英寸碳化硅功率器件芯片制造生产线项目（一期）迎来重大进展。首台设备提前搬入，预示着项目将快速进入设备安装与调试阶段，有望按计划实现通线和试生产； 4. 闪存市场，中国移动 AI 服务器（推理型扣卡风冷）集采标包公示。招标公告显示：中国移动 2025 年至 2026 年人工智能通用计算设备（推理型）集采项目项目共 6 个标包，预估一共将采购7058 台 AI 服务器； 5. 艾邦半导体网，英飞凌官网宣布，其基于 300 毫米晶圆的可扩展GaN 制造技术进展顺利，首批样品将于 2025 年第四季度向客户提供。英飞凌已做好准备扩大客户群，巩固其作为 GaN 市场领先企业的地位； 6. 半导体材料与工艺设备，日本材料巨头 AGC 在中国台湾省生产的特定型号 CMP 抛光液（料号 M2701505）因中国台湾省最新升级的出口管制政策被强制暂停供货。这款用于晶圆化学机械抛光（CMP）的高端耗材，在 7nm 以下先进制程芯片制造中扮演着不可或缺的角色，其纯度需达到 99.9999%以上； 7. 半导体产业纵横，随着中美实施旨在促进两国关键技术流动的贸易协议。特朗普政府已取消了对华芯片设计软件（EDA）销售的至少部分出口许可要求； 8. 半导体行业观察，三星电子已于第二季度末减少了 12 层 HBM3E（第五代高带宽存储器）的产量，三星电子原本计划在今年年中向英伟达供应该产品。但随着谈判的拖延，下半年需求的不确定性加剧。 二、 重点公司公告 雷神科技：发布对外投资的公告，雷神科技联合设立智能眼镜公司持股35%。为整合资源拓展智能眼镜市场，提升综合竞争力 风华高科：发布公司 2024 年度分红派息实施公告，以剔除回购股份后的1,147,490,419 股为基数，每 10 股派现 1.50 元（含税），分红总额172,123,562.85 元，不送股，不转增股本 统联精密：发布 2024 年年度权益分派实施公告，以扣除回购股份后的股本 156,755,846 股为基数，每 10 股派发现金红利 1.50 元（含税），合计派发 23,513,376.90 元 中微公司：发布 2024 年年度权益分派实施公告，以扣除回购股份后的(10%)4%18%32%46%60%24/7/824/9/1824/11/2925/2/925/4/2225/7/3电子沪深300 请务必阅读正文之后的免责条款部分 守正 出奇 宁静 致远 行业周报 P2 太平洋电子周报（20250629-20250706）：英飞凌基于 300 毫米晶圆的可扩展 GaN 预计将于 25Q4 提供 624,049,034 股 为 基 数 ， 每 股 派 现 0.30 元 （ 含 税 ） / 合 计 派 发187,214,710.20 元 莱特光电：发布关于以集中竞价交易方式回购公司股份的进展公告，截至2025 年 6 月 30 日，累计回购 1,369,987 股，占总股本 0.3404% 天威视讯：发布 2024 年年度权益分派实施公告，以总股本 802,559,160股为基数，每 10 股派发现金红利 0.50 元（含税） 达实智能：发布关于世锦园区智能化项目签约的公告，合同金额：1188 万元人民币。提供基于“物联网+AI”的智慧空间整体解决方案，包括：AIoT智能物联网管控平台、C3 物联网身份识别与管控系统等 甬矽电子：发布关于以集中竞价交易方式回购股份的进展公告/2025 年 6月未新增回购。截至 2025 年 6 月 30 日累计回购 2,562,688 股（占总股本 0.63%） 科达自控：发布购买资产的公告，科达自控拟以现金 20,910 万元收购海图科技 51%股份（25,500,001 股），成为其控股股东 微创光电：发布募投项目延期公告，智慧交通募投项目原计划达到预定可使用状态日期为 2025 年 6 月 30 日，现调整为 2025 年 12 月 31 日 锦富技术：发布关于收到行政处罚决定书的公告，公司因 2021 年金属品贸易业务会计处理错误，导致三份季度报告虚增营业收入（第一季度5,293.88 万元、半年度 11,132.06 万元、前三季度 17,234.83 万元）。被江苏证监局警告并罚款 400 万元 钜泉科技：发布关于核心技术人员变动的公告，Xuming Zhang（张旭明）因达到法定退休年龄，申请辞去副总经理、技术总监、产品研发总监及核心技术人员职务。公司同意其辞去相关职务，并聘任其为技术顾问，继续指导技术研发工作 风险提示：行业景气度波动风险；需求不及预期风险；其他风险。 请务必阅读正文之后的免责条款部分 守正 出奇 宁静 致远 行业周报 P3 太平洋电子周报（20250629-20250706）：英飞凌基于 300 毫米晶圆的可扩展 GaN 预计将于 25Q4 提供 一、 指数跟踪 本周板块指数表现：SW 电子行业上涨 0.74%。本周，SW 电子板块上涨 0.74 个百分点，沪深300 指数上涨 1.54 个百分点，弱于沪深 300 指数 0.80 个百分点。受宏观及地缘政治因素影响，本周费城半导体指数、中国台湾半导体行业指数均出现回调。 本月板块指数表现：SW 电子行业下跌 0.70%。7 月初至今，SW 电子板块下跌 0.70 个百分点，沪深 300 指数上涨 1.17 个百分点，弱于深 300