计算机行业国产AI发力追赶：Kimi访问量新高，昆仑AI音乐进展快

国产AI发力追赶：Kimi访问量新高，昆仑AI音乐进展快证券研究报告行业动态报告分析师：杨艾莉yangaili@csc.com.cn 010-85156448 SAC 编号：S1440519060002SFC 编号：BQI330发布日期：2024年4月7日本报告由中信建投证券股份有限公司在中华人民共和国（仅为本报告目的，不包括香港、澳门、台湾）提供。在遵守适用的法律法规情况下，本报告亦可能由中信建投（国际）证券有限公司在香港提供。同时请务必阅读正文之后的免责条款和声明。分析师：杨晓玮yangxiaowei@csc.com.cnSAC 编号：S14405231100011核心观点核心观点国内AI产业进展快，Q1看kimi、阶跃星辰等新兴独角兽公司，Q2应当重点关注成熟模型平台，在C端应用的追赶和发力，比如互联网大厂（如字节的豆包、话炉），以及成熟的模型公司（如minimax的星野、昆仑天工的3.0版本等）。Kimi增势稳定，4月有望成访问第1的应用。我们认为市场低估了AI音乐的商业化能力，期待昆仑SkyMusic在4月17日正式推出后的商业化表现。2摘要摘要国内AI产业进展快，Q1看kimi、阶跃星辰等新兴独角兽公司，Q2应当重点关注成熟模型平台，在C端应用的追赶和发力，比如互联网大厂（如字节的豆包、话炉），以及成熟的模型公司（如minimax的星野、昆仑天工的3.0版本等）1、Kimi增势稳定，4月有望成访问第1的应用。从日度看，4月1日Kimi访问量破纪录新高91万（前期新高79万），高于文心一言的50万。从月度看，3月Kimi/文心一言访问量1219万、1479万，差距进一步缩小。4月Kimi有望成国内访问量最高的应用。2、Minimax与字节跳动：发力AI社交/虚拟聊天。 AI社交/虚拟聊天型产品，虽然从去年开始就有产品推出，但不断添加功能，融合乙女游戏场景（实时语音电话）、装扮（多模态功能）等，用户与商业化潜力大。 Minimax在去年推出的两款虚拟聊天产品，在近期数据排名亮眼：国内“星野”在iOS社交（免费）榜排名，从上线时的200名，上升至目前的10名。海外产品Talkie全平台下载超1400万。 字节除了“豆包”排名攀升外，近期也新推出AI社交产品“话炉”。3、AI音乐/搜索：国内外商业化超预期。 我们认为市场低估了AI音乐的商业化能力。除了Suno外，近期Stability也推出自家的AI音乐产品Stable Audio 2.0并且支持商用，折合约0.02美元/首歌，据经济学人、滚石等测评，AI音乐将率先应用于广告曲、电影配乐等强商业化场景。期待昆仑SkyMusic在4月17日正式推出后的商业化表现。 首个实现商业化的原生AI搜索工具。海外AI搜索工具Perplexity计划加入广告，首批广告将在搜索结果后以相关问题的形式出现，引导用户追问并获得相关广告链接。3摘要摘要4、海外：ChatGPT免注册使用，DALL-E推出编辑功能。 3月ChatGPT访问量再次突破17亿，接近前期峰值。此外近期ChatGPT放开限制，用户无需注册即可使用，有望降低普通用户使用门槛，实现自身访问量的突破。 DALL-E 3推出图像编辑功能。据OpenAI官网，用户可以在ChatGPT中使用DALL-E组件进行图像编辑。用户输入文字要求，即可对图片局部进行编辑，一站式完成“文生图——修图”工作流。5、长期关注版权价值提升。国内北京数交所与北京人工智能产业联盟发布大模型语料库，来自中文在线、 中国知网等36家机构的100个数据集入选。意味着国内首次形成了较成熟的数交所、数据方、模型方、算力方之间的协同和分润机制。海外200多名欧美音乐人联名反对滥用 AI 侵权。相关公司：1）经营稳健、有AI布局的公司：光线传媒、万达电影、巨人网络、恺英网络、神州泰岳。2）场景+用户优势大的公司：值得买（AI导购）、焦点科技（AI麦可）、捷成股份（AI编导产品）、世纪天鸿（小鸿助教4.0）、南方传媒（多款AI+教育产品）、盛天网络（给麦AI）、掌阅科技（AI阅读）。3）关注数据版权相关标的： 文本语料：中文在线、值得买、中国科传、中国出版、中信出版。 多模态语料：华策影视、捷成股份、新媒股份、华数传媒。4目录目录第二章第一章AI热点事件AI应用访问量追踪5 1）多模态能力提升：Sora验证GiT架构生成效果好，多模态生成有望在长视频、低成本、动态性、物理性等方面实现突破； 2）大模型长文本能力提升：谷歌Gemini 1.5实现百万token上下文，Kimi突破200万汉字上下文窗口； 3）爆款AI应用蓄势待发：Kimi智能助手出圈，反映聚焦用户痛点、使用体验佳的产品有望快速走红。AIAI重要事件前件前瞻：后续后续期待GPTGPT-5发布、发布、LlamLlama-3发布、发布、SoraSora正式推出推出图表：2024年AI重要事件资料来源：钛媒体，新浪财经，微软公众号，英伟达公众号，Business Insider，中信建投模型应用4月17日：天工3.0开源4千亿级参数MoE模型3月18-21日：英伟达GTC AI大会GB200、NIM（模型部署软件）等24年：Sora正式推出成本或接近DALL・E 3月18-22日：GDC大会腾讯游戏AI引擎GiiNEX等6月10-14日：苹果WWDC大会以AI为主题，IOS18将发布2月3月28日：GPT Store开发者分成向部分开发者发出测试邀请3月4日：Claude 3支持200k上下文4-6月2月1日：字节扣子上线类GPTs平台2月13日：英伟达AI产品聊天机器人Chat With RTX2月14日：ChatGPT记忆功能小范围测试记忆功能2月16日：OpenAI Sora视频生成模型Sora发布2月16日：谷歌Gemini 1.5系列发布2月8日：Gemini UltraGemini Ultra 1.0发布2月23日：Stable Diffusion 3 发布3月3月21日：Kimi出圈Kimi流量剧增，疑似宕机3月10日：Pika新功能Sound Effects视频配音3月18日：Kimi长文本能力突破200万汉字上下文窗口4月25日：英特尔财报1QFY24财报24年末：Windows 12用AI重构预计6月：美图第三届影像节视频生成的最新成果预计6月：讯飞星火大模型全面对标GPT-4预计6月：GPT-5GPT-5预计年中发布预计7月：Llama-3发布性能追赶GPT-424年：月之暗面多模态模型发布7月4-6日：世界人工智能大会 AI领域新成果下半年61.1 1.1 KimiKimi最新周度和度和日度访度访问量续创续创新高 Kimi日度/周度访问量均创新高，成为国内访问量最高的AI应用。据SimilarWeb，从周度访问量看，Kimi最新周度（3/28-4/3）访问量458万，环比增加7.5%，显著高于文心一言的338万。从日度访问量看，4月1日访问量91万，再次刷新前期记录（79万），反映产品仍处于破圈期。图表：Kimi和文心一言日度访问量变化（万）资料来源：SimilarWeb，中信建投91.27 01020304050607