产业面面观第18期：国联低空经济系列研究，政策概述篇

1 投资策略│策略专题 请务必阅读报告末页的重要声明 国联低空经济系列研究—政策概述篇 ——产业面面观第 18 期 专题内容摘要 我们在此前两篇专题报告中分别探讨了低空经济的定义和各地基础设施的发展节奏。近期低空经济政策密集出台，本文重点对低空经济相关政策进行梳理，包括全国和地方两个维度，试图从中找出一些线索。 ➢ 宏观政策脉络清晰，层层推进打好基础 从脉络来看，沿着空域改革→通用航空建设→安全规范的思路铺垫，然后提升定位、出台顶层设计。2010 年《关于深化我国低空空域管理改革的意见》推动空域改革。2016 年《关于促进通用航空业发展的指导意见》聚焦通用机场建设。2021 年 2 月 “低空经济”概念首次写入国家规划。2024 年政策加速推出，《民用无人驾驶航空器运行安全管理规则》规范产业发展；3 月，政府工作报告将低空经济定位提升为战略新兴产业、经济新引擎，同月顶层设计政策《通用航空装备创新应用实施方案（2024-2030 年）》出台。 ➢ 顶层设计面面俱到，助力低空经济腾飞 顶层设计出台，明确低空经济发展蓝图。工信部、科技部、财政部、民航局等四部委联合发布《发布通用航空装备创新应用实施方案（2024-2030）》，明确了未来产业发展的具体目标，到 2027 年形成各维度生态体系、2030 年形成万亿级市场规模。同时，文件还部署了增强产业技术创新能力、提升产业链供应链竞争力、深化重点领域示范应用、推动基础支撑体系建设、构建高效融合产业生态五方面任务，顶层设计方案进一步细化、具体化。 ➢ 部分地区布局领先，已然具备先发优势 部分地区政府工作报告多次提及低空经济，与顶层设计方案中的重点领域相匹配，或值得重点关注。我们梳理了全国各省市自治区近四年的地方两会政府工作报告，统计报告对低空经济相关表述的变化情况。总体来看，四年政府工作报告中均提及低空经济的只有上海（长三角）、安徽（长三角）、四川（成渝）和江西，基本与顶层设计方案中提及的重点示范地区相匹配。 ➢ 地方政府因地制宜，把握发展新机遇 部分地区出台的政策文件明显更多，且不同地区侧重点不一样。具体来看：广东整体政策数量相对最多（尤其深圳），以补贴政策为主，吸引低空产业落地；福建早在 2021 年就出台了低空旅游产业发展规划纲要，并设定到2035 年的具体目标。长三角地区除浙江外均出台有关政策，其中江苏侧重通航整机和无人机，安徽则出台了更具体的远期量化目标。江西和湖南出台文件也较多，湖南在前期着重通用机场建设，后续侧重规范及安全管理。 ➢ 支持政策真金白银，激励发展低空经济 部分地区真金白银激励低空经济产业发展，其中广东地区补贴力度大而全。目前仅广东、安徽以及湖南有针对低空经济较为具体的补贴政策，且各地区的补贴主要集中在引进和培育低空经济产业项目、支持低空经济基础设施建设、支持开拓低空经济应用场景、支持企业的创新研发、以及营造低空经济产业生态，促进产业集聚等方面。整体来看，广东地区的补贴政策相对覆盖面更广更具体，补贴力度更大；安徽、湖南则只有针对通用机场建设、重点实验室建设等方面的补贴较为具体。 风险提示：1）政策梳理存在遗漏；2）政策效果不及预期。 证券研究报告 2024 年 04 月 03 日 相对市场表现 作者 分析师：包承超 执业证书编号：S0590523100005 邮箱：baochch@glsc.com.cn 分析师：张晓春 执业证书编号：S0590513090003 邮箱：zhangxc@glsc.com.cn 分析师：吴安东 执业证书编号：S0590523100006 邮箱：wuand@glsc.com.cn 分析师：万清昱 执业证书编号：S0590523100004 邮箱：wanqy@glsc.com.cn 联系人：肖辉煌 邮箱：xiaohh@glsc.com.cn 相关报告 1、《北证 IPO 24 年重视直联制机会：——北证策略专题一》2024.04.02 2、《【国联研究】2024 年 4 月金股组合》2024.03.31 -30%-17%-3%10%2023/42023/82023/122024/3上证指数沪深300请务必阅读报告末页的重要声明 2 投资策略│策略专题 正文目录 1. 国联低空经济系列研究—政策概述篇 .................................. 3 1.1 顶层设计助推低空经济发展 .................................... 3 1.2 地方因地制宜推出发展方案 .................................... 6 2. 前沿跟踪：近期海内外新兴产业重要政策及事件一览 ................... 12 2.1 近期国内新兴产业重要政策及事件 ............................. 12 2.2 近期海外新兴产业重要政策及事件 ............................. 12 3. 风险提示 ........................................................ 14 图表目录 图表 1： 关于低空经济相关的历史重要政策 ............................... 3 图表 2： 各部门关于低空经济重要文件或会议 ............................. 4 图表 3： 《通用航空装备创新应用实施方案（2024-2030 年）》内容梳理 ....... 6 图表 4： 近四年各地方两会政府工作报告中，对低空经济相关的表述整理，部分地区提及两年及以上 ..................................................... 7 图表 5： 各省市低空经济相关政策梳理——长三角地区除浙江外，其余省市政策均出台较多 ............................................................. 8 图表 6： 各省市低空经济相关政策梳理（续）——广东整体政策数量较多，尤其是深圳 ................................................................. 8 图表 7： 各省市低空经济相关政策梳理（续）——湖南和江西出台政策相对较多 8 图表 8： 安徽省低空经济发展主要预期目标一览表 ......................... 9 图表 9： 部分城市低空经济发展预期量化目标 ............................ 10 图表 10： 福建省低空旅游产业发展目标 ................................. 10 图表 11： 各省市低空经济补贴政策梳理——广东省的补贴力度大而全 ........ 11 图表 12： 近期国内新兴产业重要政策及事件 ............................. 12 图表 13： 近期海外新兴产业重