我国小额贷款发展研究

1 / 9 请务必阅读正文后的免责声明2020 年 10 月 13 日远东研究·宏观经济与政策 小额贷款起源于 20 世纪 70 年代孟加拉国著名经济学家穆罕默德·尤努斯教授的小额贷款试验。尤努斯教授针对穷人难以获得银行贷款来摆脱贫穷现状的问题，成立了以互助组织的一种小额贷款模式。2005 年央行和银监会开展小额信贷试点以来，小额贷款行业在我国迅猛发展，在支持贫困人口、中小企业发展以及"三农"经济方面，都发挥了不可替代的作用，并且有效地丰富了国内的金融体系，带来了新的经济增长点，以一种新的融资方式为"三农"和中小企业解决了融资困境。同时小额贷款模式也促使改革开放以来的民间资本以合法化、合理化的方式参与到金融体系中，提高了资金的使用效率，也将民间资本带上了规范化经营的平台，有效地降低了金融风险，促进了国内金融市场更为规范而有序的发展。近年来，随着行业部分风险的暴露，叠加当前经济形势整体下行压力的影响，国家出台一系列政策法规，力求规范小额贷款行业，促使行业健康持续稳定发展。当前小额贷款行业存在监管相对较弱、融资渠道受限、客户质量偏低、税收负担较重等问题。未来，小额贷款公司需坚守放贷主业、拓宽融资渠道，同时要坚持小额分散，加强风险控制，实施错位竞争，走特色之路。我国小额贷款发展研究摘 要作 者：谢红芹、何泰邮 箱：research@fecr.com.cn 相关研究报告：1.《新冠肺炎疫情冲击下，楼市政策会松绑吗？》，2020.03.312. 《新冠肺炎疫情对房地产行业的影响》，2020.2.193. 《经济下行期为何加码房地产调控政策》，2019.10.10 2 / 9 请务必阅读正文后的免责声明2020 年 10 月 13 日远东研究·宏观经济与政策一、研究背景及意义 小额贷款作为为低收入者或者微型企业提供资金支持的一种信贷服务方式，起源于 20 世纪 70 年代孟加拉国著名经济学家穆罕默德·尤努斯教授的小额贷款试验。尤努斯教授针对穷人难以获得银行贷款来摆脱贫穷现状的问题，成立了以互助组织的一种小额贷款模式。 2005 年央行和银监会开展小额信贷试点以来，小额贷款行业在我国迅猛发展，在支持贫困人口、中小企业发展以及"三农"经济方面，都发挥了不可替代的作用，并且有效地丰富了国内的金融体系，带来了新的经济增长点，以一种新的融资方式为"三农"和中小企业解决了融资困境。近几年来，行业整体发展受监管政策影响而经历了较大调整。从行业统计数据看，2010 年以来，全国范围内小额贷款机构数量以及从业人员人数都呈高速增长态势，在 2015年达到高峰。 0.0020,000.0040,000.0060,000.0080,000.00100,000.00120,000.00140,000.00160,000.002010 年2011 年2012 年2013 年2014 年2015 年2016 年2017 年2018 年2019 年2020 年贷款余额（亿元）实收资本（亿元）从业人员（人）机构数量（家） 图 1：2010 年以来我国小额贷款行业发展走势（2010Q1-2020Q2） 资料来源：Wind 资讯，远东资信整理 伴随着行业的迅猛发展，小额贷款行业部分风险逐渐暴露，如部分监管缺位、利息畸高、暴力催收等，2015年 8 月相关部门开始陆续出台一系列通知规范等，对小额贷款行业开始进行清理、整顿及规范管理，2016 年以来小额贷款行业出现明显收缩。截至 2020 年 6 月末，我国小额贷款机构共有 7,333 家，行业实收资本为 8,034.65 亿元，贷款余额达 8,841.25 亿元，小额贷款公司在解决我国部分中小企业融资困难和支持我国“三农”发展的问题上起到了重要作用。 表 1：2010 年以来我国小额贷款行业情况 年份（全国） 机构数量（家） 从业人员（人） 实收资本（亿元） 贷款余额（亿元） 2010 年末 2,614.00 27,884.00 1,780.93 1,975.08 2011 年末 4,282.00 47,088.00 3,318.66 3,914.74 2012 年末 6,080.00 70,343.00 5,146.97 5,921.38 2013 年末 7,839.00 95,136.00 7,133.39 8,191.27 2014 年末 8,791.00 109,948.00 8,283.06 9,420.38 3 / 9 请务必阅读正文后的免责声明2020 年 10 月 13 日远东研究·宏观经济与政策年份（全国） 机构数量（家） 从业人员（人） 实收资本（亿元） 贷款余额（亿元） 2015 年末 8,910.00 117,344.00 8,459.29 9,411.51 2016 年末 8,673.00 108,881.00 8,233.90 9,272.80 2017 年末 8,551.00 103,988.00 8,270.33 9,799.49 2018 年末 8,133.00 90,839.00 8,363.20 9,550.44 2019 年末 7,551.00 80,846.00 8,097.51 9,108.78 2020 年 6 月末 7,333.00 76,240.00 8,034.65 8,841.25 资料来源：Wind 资讯，远东资信整理 受到当前经济形势的整体下行压力影响，国家在出台一系列政策鼓励、促进小额贷款行业发展的同时，也在进一步研究相关法律法规，以规范小额贷款行业健康持续发展。尤其是 2020 年 8 月份、9 月份最高法和银保监会先后发布了《关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》和《关于加强小额贷款公司监督管理的通知》，引起众多学者和专家的广泛讨论和研究。本文将在分析小额贷款行业政策、发展现状及存在问题的基础上，试图为小额贷款未来健康发展提供借鉴之处。 二、我国小额贷款行业主要监管政策梳理 2005 年 10 月，为了解决农户贷款难并规范民间融资，央行和银监会开始探究“只贷不存”的小额贷款公司发展模式，开展小额信贷试点组织工作，并确定山西、陕西、四川、贵州和内蒙古五省（区）为首批试点地区。 2008 年 5 月，为进一步有效配置金融资源，引导资金流向农村和欠发达地区，改善农村地区金融服务，促进农业、农民和农村经济发展，中国银监会、中国人民银行联合下发了《关于小额贷款公司试点的指导意见》(银监发〔2008〕23 号，以下简称“《指导意见》”)，扩大了小额贷款公司试点范围，进一步规范和明确了相关政策，从制度设计上对小额贷款公司的性质、设立、资金来源、资金运用等方面作了明确规定。《指导意见》发