港股晨报

如此报告被平证证券(香港)以外其他金融机构转发，该金融机构将独自承担其转发报告的责任。如该金融机构的客户欲就本报告所提到的证券进行交易或需要更多资料，应联系该转发的金融机构。本报告不是平证证券(香港)作出的投资建议，平证证券(香港)或其任何董事、雇员或代理人概不就因使用本文件内所载数据而蒙受的任何直接或间接损失承担任何责任。1港股晨报2024 年 6 月 3 日星期一周五震荡走低，险守二十天线。恒指随外围低开132 点，跌幅随即扩大至 247 点，低见 23730 点，其后跌幅一度收窄至仅 20 点，午后大盘走势偏软，尾盘沽压再度扩大。截至收盘，恒指收报 23831 点，下跌 145点或 0.61%；国指收报 9656 点，下跌 47 点或 0.49%，大市成交进一步减至 827.99 亿。港股通录得净流入资金 4.84 亿，其中港股通(沪)净流入 2.83 亿，港股通(深)净流入 2.01 亿。板块方面，本地地产、软件、5G 概念板块跌幅靠前；黄金股逆市走强。1.各国指数收市价变动%年初至今%恒生指数18079.61-0.836.06恒生国企指数6392.58-1.0910.82恒生科技指数3690.76-1.65-1.95上证综合指数3086.81-0.163.76万得中概股1002415.20-1.52-0.29道琼斯38686.321.512.64标普500指数5277.510.8010.64纳斯特克指数16735.02-0.0111.48商品收市价变动%年初至今%纽约期油77.18-0.947.72黄金2347.70-0.7913.32铜10069.00-0.6517.64板块表现最新交易日% 月初至今%年初至今%电讯行业1.96.414.6能源业1.17.743.5医疗保健行业0.2-3.6-24.3综合行业-0.21.4-3.8金融行业-0.24.47.7非必需性消费行业-0.6-3.4-3.8必需性消费行业-1.3-5.6-7.7公用事业-1.65.48.8原材料行业-1.74.837.3地产建筑行业-1.81.3-8.0资讯科技行业-2.01.411.4工业行业-2.36.67.3资料来源:WIND恒生指数近一年走势港股回顾上周五港股冲高回落，虽然三大指数周度录得一定跌幅，但 5 月份整月来看仍然可圈可点：恒生指数月涨 1.78%，科技指数月跌 0.27%，国企指数月涨 1.89%。趁港股回调，南下资金上周大幅净买入 297 亿港币，5 月份合计净买入 703 亿港元。个股方面，上周五康方生物(9926HK)涨逾37%，AK112–303 达到 PFS 优效显著阳性结果。新股汽车街(2443HK)上市首日涨近 27%。美股市场美股三大股指在 5 月份均录得涨幅，道指上涨2.32%，纳指上涨 6.88%，标普 500 指数上涨4.8%。但在上周，三大股指均录得跌幅，道指累计下跌 0.96%，纳指下跌 1.1%，标普 500 指数下跌 0.51%。上周五，被称为“美联储最重视通胀数据”的 4 月个人消费支出价格指数（PCE）出炉，印证了美国通胀重回缓慢回落趋势的预期。具体而言，美国 4 月 PCE 指数环比增速为 0.3%，核心 PCE 指数环比增速为 0.2%，事前分析师预期均为 0.3%；4 月名义 PCE 同比增幅为 2.7%，核心PCE 增速为 2.8%，均符合预期。市场展望上周港股表现不佳，但新股表现亮眼，上周上市的三支新股趣致集团首日涨 40%、EDA 集团首日涨84.2%、汽车街涨 27%。新股首日表现亮眼也意味着港股市场正趋于活跃。5 月 24 日成立的国家集成电路产业投资基金三期将加大对核心技术和关键零部件的投资力度，同时还将注重与国际先进技术的对接和融合。晨报近日积极推介的半导体板块宜逢低关注且逆势布局。港股短期调整再度迎来布局良机，建议关注：1)半导体、人工智能、数据要素等数字中国建设相关科技板块及华为生态公司；2)“以旧换新”政策支持的汽车及旅游航空及消费电子等消费板块；3)受益“中特估”价值重塑及“一带一路”战略的电信及煤炭油气央国企公司；4）行业边际改善的龙头地产及供需改善的周期板块。如此报告被平证证券(香港)以外其他金融机构转发，该金融机构将独自承担其转发报告的责任。如该金融机构的客户欲就本报告所提到的证券进行交易或需要更多资料，应联系该转发的金融机构。本报告不是平证证券(香港)作出的投资建议，平证证券(香港)或其任何董事、雇员或代理人概不就因使用本文件内所载数据而蒙受的任何直接或间接损失承担任何责任。·2市场热点6 月 1 日，国内多家新能源车企公布 5 月交付数据。蔚来汽车：5 月交付新车 20544 台，同比增长 233.8%，环比增长 31.5%，创历史新高。小鹏汽车：5 月共交付新车 10146 台，同比增长 35%，环比增长 8%。广汽埃安：5 月全球销量 40073 辆，环比增长 42.5%。“以旧换新”政策出台+各地促销政策落地将降低消费者换购成本、扩大内需，在政策和车展双重催化下，2024 年汽车销量有望维持高景气，建议关注相关公司：小鹏汽车（9868HK）、广汽集团（2238HK）近日，上海、广州、深圳相继宣布调整优化房地产政策措施。据不完全统计，截至 5 月底已经有 25 个省市明确下调首套房、二套房首付比例，除了一线城市上海、深圳外，其他省市均调整至 15%、25%。6 日 2 日起，苏州全市范围内不再审核购房资格。房地产行业再获政策提振，行业仍然延续强者恒强趋势，建议关注相关龙头地产公司：中国海外发展(0688HK)、华润置地（1109HK）随着芯片龙头发布亮眼财报，显示人工智能技术的迅猛进步，但同时数据中心能源上的需求，亦产生大量热量，从而推动了冷却系统市场的蓬勃发展。据国际能源机构数据表明，预计自2022 年至 2026 年，美国数据中心耗电量将实现约 30%的显著增长，最终达到 260 太瓦时的规模，占据美国总电力需求的百分之六的份额。过程中大部分能量将转化为热能，进而引发了对冷却系统需求的急剧增长。大行预计，服务器冷却市场将从今年的 41 亿美元增长到 2026年的 106 亿美元，建议积极关注：Vertiv Holdings（VRT）、美国舒适系统（FIX）本周荐股公司及代码推荐内容目标价/止损价华润啤酒(0291HK)公司是国内最大的啤酒制造商，旗下拥有“雪花纯生”、“喜力”、“Super”等知名品牌。2019 年公司收购喜力中国，在中国地区开展喜力旗下品牌的生产、营销推广和销售。公司 2023年实现营收 389.3 亿元，同增 10.4%，实现净利润 51.5 亿元，同增 18.6%。此外，公司为庆祝成立 30 周年，发放特别派息0.3 元/股，全年派息 0.936 元/股。公司 2023 全年实现啤酒销量 1115 万吨，同比增长 0.5%，对应吨价 3306 元/吨，同比增长4.0%。产品端来看，公司持续推进“决胜高端”战略，继续培育和推广各重点品牌。根据公司公告，“喜力”、“雪花纯生”、“老雪”和“红爵”等产品在 2023 年销量同比均实现快速的双位数增长，其中“喜力”2023 年销量同比实现接近