金融期货日报

光大期货金融期货日报 请务必阅读正文之后的免责条款部分 EVERBRIGHT FUTURES 1 光大期货金融期货日报（2023 年 4 月 26 日） 一、研究观点 品种 点评 观点 股指 昨日多数宽基指数收跌，其中国证 2000 跌幅相对较大，上证 50 表现相对较强，行业方面，传媒与银行行业表现相对较强，电子与通信行业跌幅居前，市场整体成交量较前一交易日明显回升。北上资金净流出近 50 亿元，隔夜美股指数大幅收跌，中概股延续整体收跌。上周前期热点的科技行业在高位大幅震荡后出现大幅调整，上周五整体市场情绪下挫，前期成交局部过于活跃导致市场风险的结构性累积，我们认为短期指数整体仍有风险释放的空间，随着年报与一季报披露，基本面表现相对稳定的大市值品种的表现或将延续。五一节前市场成交或将逐步向清淡，五月美联储加息决定对于全球市场情绪都将带来一定影响。 震荡 国债 昨日国债期货多数收平，30 年期主力合约涨 0.04%，10 年期主力合约收平，5 年期主力合约收平，2 年期主力合约跌 0.01%。央行进行 1700 亿元 7 天期逆回购操作，中标利率为 2.00%，与此前持平；因有 380 亿元 7 天期逆回购到期，当日实现净投放 1320 亿元。银存间质押式回购利率多数收跌。1 天期品种报 1.3042%，涨 4 个基点；7 天期报 2.0357%，跌 41.4 个基点。月底跨月资金需求增加情况下，央行增加逆回购投放维稳资金面，但资金利率中性偏紧的局面预计延续。经济方面，市场对于后期经济修复分歧仍存，国债期货短期窄幅震荡概率较大。 偏强 震荡 光大期货金融期货日报 请务必阅读正文之后的免责条款部分 EVERBRIGHT FUTURES 2 2023-04-242023-04-21涨跌涨跌幅近一月走势IH2,624.42,661.4-37.0-1.39%IF3,991.04,038.2-47.2-1.17%IC6,204.06,240.6-36.6-0.59%IM6,722.26,770.2-48.0-0.71%上证502,618.52,654.2-35.7-1.35%沪深3003,982.64,032.6-49.9-1.24%中证5006,208.86,250.5-41.8-0.67%中证10006,725.36,773.5-48.2-0.71%TS100.94100.9400.00%TF101.29101.250.0350.03%T100.96100.900.060.06%二债2.40212.38751.46五债2.67642.6831-0.67十债2.81962.8296-1股指期货股票指数国债期货国债现券收益率二、日度数据 光大期货金融期货日报 请务必阅读正文之后的免责条款部分 EVERBRIGHT FUTURES 3 三、市场消息 1、自然资源部部长王广华 4 月 25 日在全国自然资源和不动产确权登记工作会议上宣布，我国全面实现不动产统一登记。这意味着经过十年努力，从分散到统一，从城市房屋到农村宅基地，从不动产到自然资源，覆盖所有国土空间，涵盖所有不动产物权的不动产统一登记制度全面建立。 2、外交部发言人毛宁 4 月 25 日主持例行记者会。毛宁宣布，自 4 月 29 日起，所有来华人员可以登机前 48 小时内抗原检测代替核酸检测，航空公司不再查验登机前检测证明。 光大期货金融期货日报 请务必阅读正文之后的免责条款部分 EVERBRIGHT FUTURES 4 四、图表分析 4.1 股指期货 图 1：IH、IF 主力合约走势（点） 图 2：IM、IC 主力合约走势（点） 图 3：IH 当月基差走势（点） 图 4：IF 当月基差走势（点） 图 5：IC 当月基差走势（点） 图 6：IM 当月基差走势（点） 200030004000500060002022-012022-042022-072022-102023-012023-04上证50股指期货当月收盘价沪深300股指期货当月收盘价（右）5000550060006500700075002022-012022-042022-072022-102023-012023-04中证1000股指期货当月收盘价中证500股指期货当月收盘价（右）-1.5%-1.0%-0.5%0.0%0.5%1.0%1.5%200022002400260028003000320034002022-012022-042022-072022-102023-012023-04基差(右）上证50-1.5%-1.0%-0.5%0.0%0.5%1.0%3000350040004500500055002022-012022-042022-072022-102023-012023-04基差(右）沪深300-1.5%-1.0%-0.5%0.0%0.5%1.0%1.5%5000550060006500700075002022-012022-042022-072022-102023-012023-04基差(右）中证500-2.0%-1.5%-1.0%-0.5%0.0%0.5%1.0%550060006500700075002022-072022-102023-012023-04基差(右）中证1000 光大期货金融期货日报 请务必阅读正文之后的免责条款部分 EVERBRIGHT FUTURES 5 4.2 国债期货 图 7：国债期货主力合约走势（元） 图 8：国债现券收益率（%） 图 9：2 年期国债期货基差（元） 图 10：5 年期国债期货基差（元） 图 11：10 年期国债期货基差（元） 图 12：2 年期国债期货跨期价差（元） 9798991001011021032022-012022-042022-072022-102023-012023-04TSTFT0.511.522.533.52022-012022-042022-072022-101年3年5年7年10年-0.500.511.522.51112131415161718191101111121131141151161171181TS221