【NIFD季报】2022Q2银行业运行

银行业运行NIFD季报主编:李扬曾 刚王 伟2022 年 9 月《NIFD季报》是国家金融与发展实验室主要的集体研究成果之一，旨在定期、系统、全面跟踪全球金融市场、人民币汇率、国内宏观经济、中国宏观金融、国家资产负债表、财政运行、金融监管、债券市场、股票市场、房地产金融、银行业运行、保险业运行、特殊资产行业运行等领域的动态，并对各领域的金融风险状况进行评估。《NIFD季报》由三个季度报告和一个年度报告构成。NIFD季度报告于各季度结束后的第二个月发布，并在实验室微信公众号和官方网站同时推出；NIFD年度报告于下一年度 2 月份发布。 I 摘 要 2022 年二季度，尽管面临宏观经济增速放缓和个别村镇银行爆发合规风险等不利影响，商业银行总资产增速和净利润增速仍保持稳定，总体风险抵补能力也较为稳健。2022 年 6 月末，商业银行资产总额达到 310.5 万亿元，同比增长 10.4%，处于平稳增长阶段。6 月末商业银行累计实现净利润 12217 亿元，同比增长 7.1%，商业银行整体净息差为 1.94%，环比下降 3BP，较去年同期下降了 12BP，净息差连续两个季度低于 2%。商业银行不良贷款余额为 2.95 万亿元，增速回到了 5.8%，较前两个季度增速有所加快，但总体还是继续保持低增长态势。6 月末商业银行整体不良贷款率 1.67%，同比下降 9 个 BP，连续七个季度出现下降。拨备覆盖率为 203.8%，较去年同期增了 11 个百分点，连续 7 个季度上升，反映商业银行风险抵补能力在持续加强。商业银行核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率的平均水平分别为 10.5%、12.1%、14.9%，各项资本充足率较上年末和一季度末均略有下降。商业银行整体流动性覆盖率为146.3%，环比上升 3 个百分点，流动性比例为 61.27%，同比增加 5 个百分点，总体保持稳定态势。 展望 2022 年三四季度，商业银行仍需进一步加强对重点领域和薄弱环节的金融服务支持；夯实金融稳定基础，做好存量风险化解工作；加强商业银行对科技型中小企业的金融服务创新，继续配合央行深化 LPR 改革，引导利率有序下行，保障银行业稳健运行。 本报告负责人：曾刚 本报告执笔人： ⚫ 曾刚 国家金融与发展实验室副主任 ⚫ 王伟 中国社会科学院研究生院 【NIFD 季报】 全球金融市场 人民币汇率 国内宏观经济 宏观杠杆率 中国金融监管 中国宏观金融 中国财政运行 地方区域财政 房地产金融 债券市场 股票市场 银行业运行 保险业运行 特殊资产行业运行 目 录 一、2022 年二季度银行业面临的宏观环境 .................. 1 二、银行业经营情况 .................................... 2 （一）资产规模增速保持平稳 ......................... 2 （二）净利润增速下降，城商行依然低增长 ............. 3 （三）净息差继续下行 ............................... 4 （四）风险状况 ..................................... 5 三、2022 年三季度运行展望 ............................. 13 （一）银行业市场结构步入拐点，市场集中度有望回升 .. 13 （二）聚焦负债成本和资产质量，保障银行业稳健运行 .. 14 （三）配合深化 LPR 改革，引导贷款利率有序下行 ...... 15 1 一、2022 年二季度银行业面临的宏观环境 2022 年第二季度，乌克兰危机对全球宏观经济的影响渐趋稳定，美、英等国通胀水平继续在历史高位徘徊，国际金融市场大幅震荡，大宗商品价格屡创新高，美元指数和美债利率都大幅走强，“滞涨”风险不断上升。国内方面，受国际环境复杂多变、国内疫情散发等超预期因素影响，我国经济下行压力加大，二季度 GDP 同比增长 0.4%，较 2022 年一季度下降 4.4 个百分点，经济运行经受较大波动。但也应看到，尽管房地产投资跌幅进一步扩大，6 月份以来，经济修复有一定提速，出口、基建和制造业投资成为疫后修复的主要拉动。此外，因疫情所处阶段不同，我国与西方主要经济体在经济周期存在一定错位，西方提前开启偏紧的货币政策，也会对我国在货币、财政政策上的发力节奏以及银行信贷资产投放策略上带来干扰。 2022 年二季度央行货币政策以稳为主，总体特征表现为灵活精准、合理适度。6 月末，广义货币（M2）、狭义货币（M1）同比分别增长 11.4%、5.8%，增速分别比上月末高 0.3 个、1.2 个百分点，社会融资规模增量为 5.17 万亿元，比上年同期多增 1.47 万亿元。6 月末社科院口径宏观杠杆率约为 266.02%，环比增加 3.0 个百分点，比一季度下降 6.5 个百分点。6 月企业贷款加权平均利率为4.16%，较去年同期下降 0.42 个百分点，处于有统计以来低位。6 月末，人民币对美元汇率中间价为 6.7114 元，较上年末贬值 5.0%，仍在合理均衡水平上保持基本稳定。LPR 发挥市场利率改革效能，今年以来，1 年期和 5 年期以上 LPR分别下降 0.1 个、0.2 个百分点，“市场利率+央行引导→LPR→贷款利率”的货币政策传导机制更加通畅，企业贷款利率为有统计以来新低。 2022 年二季度，银行业监管政策密集落地，金融监管力度持续增强，央行就《金融稳定法》正式征求意见，在防范化解金融风险、健全金融法治的决策部署、建立维护金融稳定的长效机制提出了更多要求；银保监会发布《商业银行预期信用损失法实施管理办法》为商业银行预期信用损失法实施提供了标尺准绳，《理财公司内部控制管理办法》开始征求意见，为理财公司构筑全面有效的内控管理制度提供了指导。 2 二、银行业经营情况 （一）资产规模增速保持平稳 2022 年二季度，根据银保监会发布的监管指标数据，我国银行业金融机构本外币资产总额 367.7 万亿元，同比增长 9.4%，商业银行总资产 310.5 万亿元，同比增长 10.4%。其中，大型商业银行本外币资产总额 151.4 万亿元，占比 41.2%，同比增长 11.2%；股份制商业银行本外币资产总额 65 万亿元，占比 17.7%，同比增长 7.8%。总体来看，整个银行业资产规模和增速仍然处于相对较快的增长阶段。 贷款增速较快依然是资产增速变化的主要来源。2022 年上半年新增人民币贷款 13.68 万亿元，同比多增 9192 亿元；6 月末广义货币（M2）和社会融资规模存量同比分别增长 11.4%和 10.8%，较上年末分别上升 2.4 个和 0.5 个百分点。央行也要求信贷总量保持稳定增长，继续加大对于重点领域和薄弱环节的支持力度。 资产结构方面，今年以来货币政策通过在前瞻性、精准性、自主性方面加强引导，信贷结构持续优化，制造业、小微企业等重点领域和薄弱环节进一步得到支持。一是制造业贷款比重触底回升，制造业贷款比重从 2010 年 17%趋势性下行至 2020 年 9%