宏观策略日报：英国加息50基点 经济增速放缓

HTTP://WWW.LONGONE.COM.CN 1 市场有风险，投资需谨慎 [table_page] 宏观策略日报 2022 年 08 月 05 日 证券研究报告—宏观策略日报 宏观策略日报：英国加息 50 基点 经济增速放缓 证券分析师：胡少华 执业证书编号：S0630516090002 电话：021-20333748 邮箱：hush@longone.com.cn 证券分析师：刘思佳 执业证书编号：S0630516080002 电话：021-20333778 邮箱：liusj@longone.com.cn 联系人：陈宜权 电话：021-20333242 邮箱：chenyq@longone.com.cn 投资要点： 英国加息 50 基点 经济增速放缓 8 月 4 日，英国央行公布政策利率为 1.75%，预期 1.75%，前值 1.25%。此次英国央行加息 50 基点，加息幅度创英国 1995 年来最大记录，也是 2008年 12 月以来的最高利率。 俄乌冲突发生以来，能源价格一路上涨，在短期内进一步推高英国通胀水平。6 月英国的通胀率为 9.4%，并预测到第四季度可能上升至 13%，并在 2023年的大部分时间里保持在较高水平，然后在未来两年内降至 2%的目标水平，英央行警告英国经济将在四季度陷入衰退。 除了加息，英国央行还计划减持在危机期间积累的庞大国债，预计会在 9月会议后开始，每季度出售大约 100 亿英镑政府债券库存。利率决议公布后，英镑兑美元短线持续下挫，最低触及 1.20662。 俄乌冲突带来的能源价格上涨，叠加英国“脱欧”加剧贸易壁垒和劳动力短缺问题，企业、生活成本增加，家庭可支配收入减少，高通胀和衰退同时冲击英国经济。 融资余额减少。8 月 3 日，A 股融资余额 15153.93 亿元，环比减少 30.72亿元；融资融券余额 16148.92 亿元，环比减少 30.08 亿元。融资余额减融券余额 14158.94 亿元，环比减少 31.36 亿元。 陆股通净流出、港股通净流入。8 月 4 日，陆股通当日净卖出 32.05 亿元，其中买入成交 464.08 亿元，卖出成交 496.13 亿元，累计净买入成交 16811.40亿元。港股当日净买入 9.67 亿港元，其中买入成交 98.16 亿港元，卖出成交88.49 亿港元，累计净买入成交 24017.36 亿港元。 货币市场利率下跌。8 月 4 日，存款类机构质押式回购加权利率隔夜为1.0212%，下跌 0.02BP，一周为 1.2953%，下跌 0.47BP。中债国债到期收益率 10 年期为 2.7192%，下跌 0.26BP。 欧美股市涨跌不一。8 月 4 日，道琼斯工业平均指数报收 32726.82 点，下跌 0.26%；标普 500 指数报收 4151.94 点，下跌 0.08%；纳斯达克指数报收 12720.58 点，上涨 0.41%。欧洲股市，法国 CAC 指数报收 6513.39 点，上涨 0.64%；德国 DAX 指数报收 13662.68 点，上涨 0.55%；英国富时 100指数报收 7445.68 点，上涨 0.49%。亚太市场方面，日经指数报收 27932.20点，上涨 0.69%；恒生指数报收 20174.04 点，上涨 2.06%。 美元指数下跌。8 月 4 日，美元指数下跌 0.6076，至 105.7600。人民币兑美元即期汇率报收 6.7562，贬值 13 个 BP。离岸人民币兑美元即期汇率报收 6.7509，升值 87 个 BP。人民币兑美元中间价报收 6.7636，调升 177 个BP。欧元兑美元上涨 0.78%，至 1.0245。美元兑日元下跌 0.74%，至 132.8730。英镑兑美元上涨 0.16%，至 1.2160。 原油下跌，黄金、铜上涨。8 月 4 日，COMEX 黄金期货上涨 1.77%，报收 1807.90 美元/盎司。WTI 原油期货下跌 2.3%，报收 88.54 美元/桶。布伦相关研究报告 HTTP://WWW.LONGONE.COM.CN 2 市场有风险，投资需谨慎 [table_page] 宏观策略日报 特原油期货下跌 3.29%，报收 93.60 美元/桶。LME 铜 3 个月期货上涨 0.43%，报收 7743 美元/吨。 HTTP://WWW.LONGONE.COM.CN 3 市场有风险，投资需谨慎 [table_page] 宏观策略日报 正文目录 1. 宏观要点 ....................................................................................................................................................................... 4 2. A 股市场 ......................................................................................................................................................................... 4 3. 市场资金情况 ................................................................................................................................................................ 6 3.1. 沪港通、深港通 ................................................................................................................................................... 7 3.2. 利率情况 ........................................................................................................................................................