股票期权市场全景数据报告

、 股票期权市场全景数据报告 Option Market Data Report 方正中期期货研究院 金融衍生品研究组 牛秋乐 执业编号：Z0002616 彭博 执业编号：Z0011662 联系人：冯世佃 TEL：010-68578820 Email:niuqiule@foundersc.com 更多精彩请关注方正中期官方微信 要点： 11 月 5 日，指数放量大涨。截至收盘沪指涨 1.30%，深成指涨 1.72%，沪深 300涨 1.48%。两市成交额 8597.53 亿，量能有所回升。IH、IF、IC 全线大涨，贴水有所缩小。各品种期权合约隐波整体持平，处于相对低位。50ETF 期权总成交量为1997347，总持仓量为 2341383，总成交额 13.580 亿。沪深 300 三个期权产品：股指期权总成交量为 100392 手，持仓量为 138464 手，总成交额 8.447 亿。沪 300ETF 期权成交量 2351113 手，总持仓量为 1813670 手，总成交额 22.029 亿。深 300ETF 期权成交量 380294 手，持仓量为 386870 手，总成交额 3.998 亿。 消息面上，1、央视：美国大选不确定性增加 争议性结果或引发市场动荡。美国大选投票日当天，美国股市以及欧洲主要三大股指全线收高。CNBC 叶文多称，短期来看，最大的风险就是选举结果需要多长时间才可以明确。一旦选举结果的出炉推迟太久，或出现所谓的“争议性选举”，那么，投资者惧怕的不确定性的出现将使得美国股市可能很快重新出现动荡和下跌。2、首批四家科创板 50ETF 本月中旬将上市。首批四家科创板 50ETF 将于 11 月中旬上市，据知情者透露，目前时间初步定于 16 号。首批科创板 50ETF 于 9 月 11 日获得证监会发行批文，9 月 22 日，易方达、华泰柏瑞、华夏、工银瑞信等四家机构同时开售首批科创板 50ETF，首批科创 50ETF 认购总规模达 1000 亿左右。 当前投资者情绪有所好转，等待外围靴子落地。期权市场交投活跃度也有所回升。在期权波动率方面，购沽隐波整体持平，处于相对低位，合成标的贴水，市场情绪偏中性。操作策略上，当前期权隐波仍在相对低位，市场不确定仍较高，日内波幅仍较大，短线投资者可构建 Gamma 策略。从中长期看，我们仍看好 A 股，随着美国大选靴子落地，增量资金或再度进场，A 股重迎升势。因此可控制好杠杠，滚动卖出看跌期权或构建备兑策略。或构建合成标的来跟踪 50 或 300 指数。 2020/11/6 期权市场全景数据报告 目录 一、市场数据汇总 ........................................................................................................................ 1 二、上证 50ETF 期权(510050.SH) ............................................................................................... 2 三、沪深 300ETF 期权(510300.SH) ............................................................................................. 5 四、沪深 300ETF 期权(159919.SZ) ............................................................................................. 9 五、沪深 300 股指期权(000300.SH) ......................................................................................... 12 nQnRmOwOyQaQbP7NsQmMtRoOeRoPqRjMmMqObRnMsMwMtPqQvPrRrO 一、市场数据汇总 2020-11-05收盘价涨跌幅成交量(亿)成交额(亿)成交额变化(亿)上证指数3,320.131.30%226.803,162.93455.69深证成指13,894.261.72%365.675,434.60844.24创业板指2,787.881.36%157.322,631.26269.30上证50指数3,369.501.12%31.28681.8481.11沪深300指数4,885.111.48%139.242,819.52514.38中证500指数6,351.981.89%118.841,326.02243.7650ETF(510050.SH)3.4181.12%5.4818.726.02300ETF(510300.SH)4.9491.56%3.7618.551.79300ETF(159919.SZ)4.8761.58%1.376.64-1.78 名称收盘价涨跌幅成交量(手) 成交额(亿)基差IH20113,364.801.16%30,734309.99-4.70IH20123,356.001.18%12,424124.96-13.50IH21033,325.801.21%4,35943.41-43.70IH21063,292.601.20%1,13611.21-76.90IF20114,875.001.59%84,6551,233.99-10.11IF20124,862.001.66%32,277469.13-23.11IF21034,816.801.77%9,354134.57-68.31IF21064,769.001.95%1,54321.96-116.11IC20116,333.802.24%96,3671,212.39-18.18IC20126,272.202.13%33,457416.96-79.78IC21036,104.602.12%9,943120.59-247.38IC21065,937.802.20%6,58577.62-414.18CFFEX上证50期货CFFEX沪深300期货CFFEX中证500期货 标的名称成交量变化持仓量变化成交额(亿）变化(亿)50ETF199734722654823413833860913.5800.951沪300ETF235111353223018136702352922.0294.762深交所深300ETF38029438255386870110303.9980.295中金所沪深300100392185821384641108.4471.256标的名称 成交量PCR变化持仓量PCR变化波动率指数变化分位点50ETF0