商品期权市场全景数据报告

、 商品期权市场全景数据报告 Option Market Data Report 方正中期期货研究院 金融衍生品研究组 牛秋乐 执业编号：Z0002616 彭博 执业编号：Z0011662 联系人：冯世佃 TEL：010-68578820 Email:niuqiule@foundersc.com 更多精彩请关注方正中期官方微信 要点： 6 月 3 日，商品期权各标的多数上涨。在波动率方面，当前各品种标的波动率整体回落，但相对仍维持在高位。消息面上，随着此前经济重启计划的开启，美国 5 月 ADP就业数据好于市场预期，显示就业市场复苏迹象,。虽然美国大规模抗议骚乱延续，但市场风险偏好未降，后续关注抗议活动是否引来疫情的二度大爆发。总的来看，目前全球复工复产力度加大，大宗商品需求回升，油价近期也迎来大幅反弹。市场最悲观预期已过，但示威给全球资本市场留下隐患。不过，从中长期来看，目前对于不少期权品种的标的来说，都处于历史底部区域，可以继续滚动卖出看跌期权，控制好杠杆，逐步做多。此外，当前不少品种深度虚值期权交投异常活跃，投资者要注意风险，切勿重仓深度虚值期权。 而对于下游企业来说，可利用剩余资金来卖出深度虚值看跌期权，忽略盘面波动，达到增厚利润的目的。 期权综合指标 收盘价涨跌幅成交量变化持仓量变化豆粕期权2,8010.21%794001386053344510577白糖期权5,0722.53%3278613373164167-19002铜期权44,8300.63%168202591376141105玉米期权2,065-0.15%16853-2258287387-1511棉花期权11,7850.43%12163-1222196151-17752橡胶期权10,4301.02%301627027318212铁矿石期权755.00.40%42094-34971597125181PTA期权3,740.01.19%3135210790162828-25669甲醇期权1,751.02.52%3835210878120260-18168黄金期权393.0-1.01%6893208926196745菜籽粕期权2,343.00.34%10500-140742739-18569液化石油气期权3,592.00.50%6955293127606-602成交量PCR变化持仓量PCR变化波动率指数分位点豆粕期权0.4106-0.02550.5349-0.01140.23800.9146白糖期权0.7860-0.03820.7591-0.08940.22760.9606铜期权1.0163-0.24691.87500.01630.21160.8652玉米期权1.44920.72951.2126-0.00640.11000.5245棉花期权0.4039-0.22950.3767-0.08060.23950.7138橡胶期权0.3280-0.14990.34150.00180.26450.5276铁矿石期权1.25290.06112.21890.06270.38610.7155PTA期权0.48680.17800.3723-0.05230.29370.4696甲醇期权0.61920.07270.4383-0.04880.29680.4087黄金期权1.3446-0.08541.0715-0.00090.19550.4206菜籽粕期权0.6314-0.11880.6045-0.00270.21450.3763液化石油气期权1.22420.23211.3306-0.01810.3365min期权市场情绪情况波动率情况标的情况期权成交持仓情况2020-6-32020-6-3 2020/6/4 目录 一、豆粕期权 ................................................................................................................................ 1 二、白糖期权 ................................................................................................................................ 2 三、铜期权 .................................................................................................................................... 3 四、玉米期权 ................................................................................................................................ 5 五、棉花期权 ................................................................................................................................ 6 六、橡胶期权 ................................................................................................................................ 8 七、铁矿石期权 ............................................................................................................................ 9 八、PTA 期权 ............................................................................................................................... 11 九、甲醇期权 .............................................................................................................................. 12 十、黄金期权 .............................................................................................................