计算机行业周报：Harness成为新战场

证券研究报告 | 行业周报 | 计算机 http://www.stocke.com.cn 1/14 请务必阅读正文之后的免责条款部分 计算机 报告日期：2026 年 08 月 22 日 Harness 成为新战场 ——2026.08.15—2026.08.21 周报 投资要点 ❑ 本周企业 AI 商业化、Harness 基础设施、国产模型真实使用与算力扩张等主线进一步获得经营数据和第三方使用数据支撑，行业发展脉络更加清晰。 ❑ 企业商业化结构进一步清晰，Coding 与渠道分发的收入贡献持续提升。 Anthropic 的 API/B2B 与云渠道贡献更加清晰，OpenAI 企业业务收入已超过消费者业务、Work 与 Codex 周活达到 2000 万；双方在企业客户与工作入口上的竞争进一步加深。 ❑ Harness 作为独立竞争层加速显性化。 上周 DeepSeek 首次将 Harness 作为独立基础设施开源，本周 OpenAI 进一步开源包含 Codex CLI、app-server 与 SDK 在内的 Codex Harness 基础设施，MiniMax 亦直接以 Harness 定义 MiniMax Design；豆包、千问等同步强化 Skills、Connectors、Context 与多 Agent 能力。各家正在更明确地将模型之外的执行系统能力摆到台前，Agent 竞争维度进一步从基座模型延伸至 Harness。 ❑ 国产模型的验证强度由 Benchmark 提升至真实调用与生态。 DeepSeek 在 Vercel Gateway 的 Token 份额由 4 月不足 1%升至 7 月约四分之一；开放权重模型支出占比升至 8.6%，增量主要来自 Kimi 与智谱；Qwen 下载与衍生生态、Seedance 视频支出份额继续扩张。调用、支出和生态数据比单一评测更接近商业化结果。 ❑ 算力投入规模与资本强度继续抬升。 OpenAI 俄亥俄州项目规划最高 8GW 算力，并获得英伟达最高 1050 亿美元担保；阿里单季 CapEx 同比增长 75%，第二代自研 AI 芯片进入流片准备阶段。头部厂商对长期算力供给的投入继续加码。 ❑ 风险提示 技术迭代不及预期；算力供给及资本开支压力超预期；模型安全与监管风险；开放生态与海外扩张不及预期；头部厂商竞争加剧。 行业评级: 看好(维持) 分析师：刘雯蜀 执业证书号：S1230523020002 liuwenshu03@stocke.com.cn 分析师：郑毅 执业证书号：S1230524070002 zhengyi@stocke.com.cn 相关报告 1 《谁在做 FDE》 2026.08.16 2 《Harness 成为 Agent 竞争新变量》 2026.08.15 3 《中国开源模型能力及价格中枢同步抬升》 2026.08.08 行业周报 http://www.stocke.com.cn 2/14 请务必阅读正文之后的免责条款部分 正文目录 1 本周重点事件 ............................................................................................................................................... 4 1.1 商业化：结构进一步清晰，Anthropic 与 OpenAI 竞争激烈 ....................................................................................... 4 1.2 Harness：竞争从模型扩展到任务执行系统 ...................................................................................................................... 6 1.3 国产模型：从评测进入前列到真实调用验证 .................................................................................................................. 7 1.4 算力：从采购芯片进一步走向长期容量与资本组织 ...................................................................................................... 9 2 各厂商其他动态 ........................................................................................................................................... 9 2.1 DeepSeek .............................................................................................................................................................................. 9 2.2 字节跳动 ........................................................................................................................................................................... 10 2.3 通义 ................................................................................................................................................................................... 10 2.4 智谱 ................................................................................................................................................................................... 10 2.5 MiniMax ...........................................................................